لا يمكن للمستثمرين أن يفعلوا ما هو أسوأ من متابعة تقدم وارن بافيت ، استنادًا إلى سجله الطويل على المدى الطويل. تنطلق فعاليات الاجتماع السنوي الذي طال انتظاره لشركته في بيركشاير هاثاواي (BRK-A) بالعديد من الأحداث اليوم ، بما في ذلك التسوق بأسعار مخفضة للمساهمين. بهذه الروح ، قام فريق من Credit Suisse AG بإعداد قائمة تسوق من أسهم شركة Buffett ، بناءً على معايير الاستثمار الخاصة بصيد الصفقات. سبق أن فحصنا ستة من هذه الأسهم ، في الأول من مايو ، بناءً على تقرير في Barron. فيما يلي خمس شركات أخرى هي: State Street Corp. (STT) و T. Rowe Price Group Inc. (TROW) و Paccar Inc. (PCAR) و Packaging Corp. of America (PKG) و RPM International Inc. (RPM).
نظر تقريرنا السابق في عمليات شراء بافيت المحتملة في قطاعات البيع بالتجزئة والتكنولوجيا والرعاية الصحية. نلقي نظرة اليوم على الأسهم المالية والصناعية والمواد التي يعتقد كريدي سويس أنها تتناسب مع فلسفته.
ماذا يفعلون
شارع الدولة هو أحد البنوك الرائدة الوصي. T. Rowe Price هي شركة كبرى لإدارة الاستثمارات ، تأسست عام 1937 على يد Thomas Rowe Price Jr. ، المنشئ لمفهوم الصندوق المشترك. تقوم Paccar بتصميم وتصنيع الشاحنات تحت لوحات تحمل أسماء Kenworth و Peterbilt و DAF. شركة التغليف تقوم بتصنيع المنتجات الورقية وصناديق الكرتون. RPM يجعل الطلاء ، ومانعات التسرب ومواد البناء.
الاحصائيات الرئيسية
فيما يلي نسب P / E الآجلة ونسب PEG ونمو EPS المقدر في عامي 2018 و 2019 لهذه الشركات ، وفقًا لشركة Yahoo Finance:
- شارع الولاية: 11.4x الأمام P / E ، 0.72 PEG ، + 7.6 ٪ EPS 2018 ، + 10.2 ٪ EPS 2019T. رو السعر: 14.6x ، 1.21 ، + 13.8 ٪ ، + 5.5 ٪ Paccar: 10.9x ، 2.24 ، + 32.4 ٪ ، + 1.4 ٪ شركة التغليف: 12.9x ، 1.34 ، + 29.1 ٪ ، + 12.7 ٪ RPM: 14.4x ، 1.63 ، + 24.3 ٪ ، + 8.5 ٪
تبلغ الأرباح والخسائر الآجلة لمؤشر S&P 500 (SPX) أرباحًا تبلغ 17.0 ضعفًا ، وفقًا للحساب الأسبوعي اعتبارًا من 27 أبريل من قبل Birinyi Associates ، وفقًا لما أوردته صحيفة وول ستريت جورنال.
ما الذي يعجبك
يتم تداول الأسهم الخمسة جميعها بتقييمات أقل من السوق ، وكلها في شركات يسهل فهمها ، وهي معيار رئيسي في Buffett لكل من Credit Suisse و Barron's. ستيت ستريت و تي رو برايس يتمتعان بجاذبية إضافية تتمثل في عدم وجود ديون طويلة الأجل ، لكل Yahoo المالية. يتم تقديم أرقام العائد على حقوق المساهمين عن طريق شركة التغليف Corp (34٪) و RPM (26٪) و T. Rowe Price (25٪) و Paccar (23٪). ستيت ستريت لديه نسبة الربط أقل من 1.00.
فازت "باكار" على تقديرات ربحية السهم للربع الأول بنسبة 10.7٪ وتقديرات الإيرادات بنسبة 5.3٪. ارتفعت الإيرادات بنسبة 35.2 ٪ على أساس سنوي (سنوي).
فاز ستيت ستريت على تقديرات ربحية السهم للربع الأول بنسبة 1.9٪ وتوقعات الإيرادات بنسبة 3.7٪. زادت الإيرادات بنسبة 11.7 ٪ على أساس سنوي.
فازت T. Rowe Price على تقديرات ربحية السهم للربع الأول بنسبة 2.9 ٪ ، على الرغم من أن الإيرادات كانت أقل من التقديرات بنسبة 7.8 ٪. ارتفعت الإيرادات بنسبة 6.8 ٪ على أساس سنوي.
المزيد من الأهداف المحتملة
تعج الصحافة المالية بتكهنات حول أهداف الاستحواذ المحتملة لبيركشاير هاثاواي ، أو ربما الأسهم التي يمكن إضافتها إلى محفظتها الاستثمارية. انظر مقالتنا السابقة حول تقرير Credit Suisse للاطلاع على مناقشة CNBC حول العديد من هذه.
في وقت سابق من هذا العام ، أشار تقرير في TheStreet إلى أن شركة بافيت تمتلك بالفعل العديد من أسهم شركات الطيران وقد تفكر في شراء واحدة أو أكثر بشكل مباشر لإجبارها على الاندماج في خفض التكاليف. ومن بين هذه الشركات شركة ساوثويشن إيرلاينز (LUV) وشركة دلتا إيرلاينز (DAL) وشركة يونايتد كونتيننتال هولدينجز (UAL) ومجموعة أمريكان إيرلاينز جروب (AAL). يبدو الجنوب الغربي جيدًا بشكل خاص كهدف لأحد المحللين ، وفقًا لما ذكرته سي إن بي سي ، بناءً على معايير بوفيت للتدفقات النقدية والمزايا التنافسية والإدارة العليا.
في الواقع ، تكدس بيركشاير النقدية تكاد تكون كافية لمجموعة من شركات الطيران المذكورة أعلاه ، يلاحظ TheStreet. وفي الوقت نفسه ، يضيفون أن عملية الاستحواذ الكاملة لشركة جنرال إلكتريك المضطربة (GE) هي أيضًا في متناول بيركشاير ، إذا كان بافيت مستعدًا للشروع في ترشيد طويل الأجل للمجموعة الفاشلة.
