في بداية عام 2018 ، كان التفاؤل في القطاع المالي مرتفعًا إلى حد معقول. تم إقرار خطة الإصلاح الضريبي التي طرحها الرئيس ترامب في أواخر عام 2017 ، وكانت الآثار المترتبة على ذلك تؤثر على الاقتصاد الذي بدأ في عام 2018. لسوء الحظ ، تعرضت البنوك وصناديق العقارات وغيرها من الشركات التي تتألف منها القطاع المالي للضرر خلال عام 2018 سلسلة من الرياح المعاكسة القوية. لم يفعل الكونغرس الذي يقوده الجمهوريون الكثير لتحرير الصناعة المالية كما توقع بعض المستثمرين أو أملوا في ذلك ، مما أضعف أداء أسهم الشركات المالية. ما هو أكثر من ذلك ، حصلت كل الأسهم المالية تقريبا ضربة كبيرة في الأسابيع الأخيرة من العام كذلك. خلال هذا الوقت المتقلب ، تراجعت السوق بالكامل إلى عام 2019 ، حيث أنهت عام 2018 مع أسوأ أداء عام منذ الأزمة المالية لعام 2008.
ركز المستثمرون على الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) والتي تستهدف القطاع المالي بشكل عام ، ولم يجدوا الكثير للاحتفال به في نهاية عام 2018 أيضًا. هذا أمر غير مفاجئ ، حيث إن صناديق الاستثمار المتداولة هذه ، التي تتتبع مؤشرات الأسهم المالية بناءً على استراتيجيات ومعايير مختلفة ، تميل إلى الأداء الضعيف عندما تفعل أسهمها الأساسية كذلك. ومع ذلك ، كان هناك عدد قليل من الصناديق المالية المتداولة في البورصة والتي تمكنت ليس فقط من تجنب الانخفاضات لعام 2018 ، ولكن في الواقع اكتسبت عائدات كبيرة لهذا العام.
فيما يلي ، سننظر إلى أفضل خمسة صناديق مالية متداولة في البورصة من خلال العوائد الإجمالية لعام 2018. كل من هذه الصناديق المتداولة في البورصة هي صندوق يقصّر (أو يراهن على) المساحة المالية. سنقارن كل من هذه الصناديق بمؤشر S&P 500 Financials كمعيار.
1. Direxion Daily Regional Banks Bear 3X Shares ETF (WDRW)
عوائد مؤسسة التدريب الأوروبية لعام 2018: + 56.8 ٪ (مقابل -14.6 ٪ للمعايير)
2. ProShares UltraPro Short Financial Select Sector ETF (FINZ)
عوائد مؤسسة التدريب الأوروبية لعام 2018: + 32.1 ٪ (مقابل -14.6 ٪ للمعايير)
3. Direxion Daily Financial Bear 3X Shares ETF (FAZ)
عوائد مؤسسة التدريب الأوروبية لعام 2018: + 15.9 ٪ (مقابل -14.6 ٪ للمعايير)
4. ProShares UltraShort Financials ETF (SKF)
عوائد مؤسسة التدريب الأوروبية لعام 2018: + 15.7 ٪ (مقابل -14.6 ٪ للمعايير)
5. ProShares Short Financials ETF (SEF)
عوائد مؤسسة التدريب الأوروبية لعام 2018: + 9.78 ٪ (مقابل -14.6 ٪ للمعايير)
Direxion Daily Regional Banks Bear 3X Shares ETF
مع إجمالي العائدات بنسبة 57٪ تقريبًا لعام 2018 ، تحتل مؤسسة Direxion Daily Regional Banks Bear 3X Shares ETF (WDRW) المركز الأول بين الصناديق المالية لعام 2018. ومع ذلك ، مثل العديد من الصناديق الأخرى التي تعرض تعرضاً عكسياً للقطاع ، فإن WDRW استثمارات طويلة الأجل. وذلك لأن WDRW تتم إعادة توازنها يوميًا ، لذلك تميل العائدات على مدى فترة أطول من يوم تداول واحد إلى الانحراف. وبهذا المعنى ، ربما يكون النظر في الأداء العام للصندوق طوال العام بأكمله مصطنعًا إلى حد ما. تقدم WDRW تعرضًا مدعمًا و -3 ضعفًا لمؤشر أسهم البنوك الإقليمية الأمريكية التي يتم تقييمها بالتساوي.
تم إطلاق WDRW في أغسطس من عام 2015 وتحمل نسبة نفقات بلغت 1.07 ٪. لديها أصول تحت إدارة ما يقرب من 2.26 مليون دولار ، مما يجعلها صندوق صغير.
ProShares UltraPro Short Financial Select Sector ETF
عاد قطاع صناديق الاستثمار المتداولة ETF (FINZ) من ProShares UltraPro إلى ما يزيد قليلاً عن 32٪ لعام 2018 ، ليحصل على المركز الثاني في قائمتنا. مثل WDRW ، تعرض FINZ تعرض -3x ، كما يتم إعادة توازنها يوميًا. ومع ذلك ، بينما تركز WDRW على الأسماء المصرفية الإقليمية ، تركز FINZ على مؤشر S&P Financial Select Sector Index ، وهو عبارة عن مجموعة من الشركات المالية الأمريكية التي تم تحديدها حسب القيمة السوقية. بسبب استخدام الرافعة المالية ، أداء FINZ جيد بشكل استثنائي في الأيام التي ينخفض فيها المؤشر بشكل ملحوظ. على هذا النحو ، ارتفعت FINZ في نهاية عام 2018 حيث غرق السوق بشكل عام.
تم إطلاق FINZ في يوليو 2012 وتحمل نسبة نفقات بلغت 0.95 ٪. إنه صندوق صغير للغاية ، به 1.57 مليون دولار فقط في قاعدة أصوله.
Direxion Daily Financial Bear 3X Shares ETF
صندوق آخر -3x يجتاز المراكز الثلاثة الأولى من العوائد الإجمالية من القطاع المالي لعام 2018. يقدم ETF (FAZ) Direxion Daily Financial Bear 3X ، الذي عاد بنسبة 15.9 ٪ بشكل عام لهذا العام ، تعرض -3x إلى مؤشر Russell 1000 للخدمات المالية. هذا المؤشر هو مجموعة فرعية من مؤشر Russell 1000 Index الشهير ويتتبع الشركات المالية ذات رأس المال الكبير. أحد جوانب FAZ التي تميزها عن منافسيها -3x أعلاه هو قاعدة أصولها ؛ مع 173 مليون دولار أو نحو ذلك في الأصول تحت الإدارة ، FAZ لديه مصلحة المستثمرين أقوى من أي من الصناديق المذكورة أعلاه.
تم إطلاق FAZ في نوفمبر من عام 2008 وتحمل نسبة نفقات بلغت 1.10 ٪.
ProShares UltraShort Financials ETF
تشبه الصناديق المالية المتداولة ETF المدرجة في قائمتنا تلك الموجودة في المراكز الثلاثة الأولى ، على الرغم من أنها تقدم أقل عن طريق الرافعة المالية. تقدم ProShares UltraShort Financials ETF (SKF) تعريفة بمقدار الضعف بمقدار الضعف لمؤشر داو جونز الأمريكي للبيانات المالية. هذا هو مؤشر مرجح لسوق الشركات المالية والذي يتضمن العديد من أكبر الشركات في الولايات المتحدة الأمريكية. مثل الصناديق أعلاه ، تقوم SKF بإعادة توازن تعرضها اليومي ، مما يجعلها وسيلة تداول قصيرة الأجل مشهورة. عاد SKF 15.7 ٪ لعام 2018.
تم إطلاق SKF في يناير من عام 2007 وتحمل نسبة نفقات بلغت 0.95٪. إنه صندوق صغير نسبيًا ، حيث لا يوجد سوى 31.73 مليون دولار من الأصول الخاضعة للإدارة حتى كتابة هذه السطور.
ProShares Short Financials ETF
صندوق البيانات المالية النهائي في قائمتنا هو عرض هبوطي آخر من ProShares. تعمل صناديق ProShares Short Financials ETF (SEF) بشكل شبه متطابق مع SKF ، والتمييز الأساسي هو أنها لا تستخدم الرافعة المالية. بدلاً من ذلك ، يوفر SEF التعرض اليومي اليومي لمؤشر داو جونز للبيانات المالية الأمريكية. يقوم المستثمرون عادةً بشراء وبيع SEF خلال الفترة الزمنية ليوم واحد ، ولكن المستثمر الذي احتفظ به للعام بأكمله قد حقق عائدات إجمالية بلغت 9.78 ٪.
أطلقت SEF في يونيو من عام 2008 وتحمل نسبة نفقات بنسبة 0.95 ٪. لديها أقل من 20 مليون دولار في قاعدة أصولها حتى كتابة هذه السطور.
