ارتفعت الفائدة في صناديق التحوط واستراتيجيات تداول صناديق التحوط بشكل ملحوظ في السنوات الأخيرة ، حيث أصبح الاستثمار على غرار صناديق التحوط أكثر سهولة بالنسبة للمستثمرين العاديين ، بشكل أساسي من خلال التوسع في صناديق التداول المتداولة في البورصة. بالنسبة للمستثمرين الذين يرغبون في معرفة المزيد عن صناديق التحوط وكيف تعمل ، أو الطموحين لمديري صناديق التحوط الذين يرغبون في توسيع معارفهم ، فيما يلي خمسة من أفضل الكتب التي كتبت عن صناعة صناديق التحوط.
1. "أموال أكثر من الله: صناديق التحوط وصنع نخبة جديدة" ، بقلم سيباستيان مالابي
يقدم سيباستيان مالابي بعنوان "المزيد من المال أكثر من الله" تاريخًا نهائيًا في صناعة صناديق التحوط ، منذ بداياتها في الستينيات ، وحتى الأزمة المالية لعام 2008. في كتابه عن المفاهيم الكامنة وراء تطور وهيكل صناديق التحوط ، يقدم مالابي حجة مفادها أن صناديق التحوط ، على الرغم من أنها في كثير من الأحيان مهزومة ، تعود بالنفع على الاقتصاد الكلي بحكم توفير استجابة مباشرة لقوى السوق وباستخدام استراتيجيات مثل المراجحة التجارية التي تصحح بشكل صحيح عمليات التسريب أو غيرها من الحالات الشاذة في السوق.
إذا جمعنا جزئياً من خلال استخدام عدة مئات من الساعات من المقابلات مع مديري صناديق التحوط ، يقدم كتاب Mallaby رؤى نادرة في تطور صناعة صناديق التحوط ، وتطوير استراتيجيات تداول صناديق التحوط ، وعلم النفس والعقلية للأشخاص الذين يديرون مليارات من دولار من رأس المال الاستثماري يوميا. نُشر هذا الكتاب في عام 2010 ، وحاز على جائزة جيرالد لوب لعام 2011 للصحافة التجارية والمالية المتميزة.
2. "كتاب صندوق التحوط: دليل تدريب للمهنيين والمديرين التنفيذيين لزيادة رأس المال" ، بقلم ريتشارد ويلسون
يستخدم كتاب ريتشارد ويلسون ، الموجه نحو الأفراد الذين يخططون لبدء مهنة في صناعة صناديق التحوط ، صيغة لدراسة الحالة لتوجيه القراء من خلال تحليلات صناديق التحوط المختلفة في مختلف مراحل التنمية وخلال دورات حياتهم ، وتقديم معلومات مفيدة لكلا الإمكانات مستثمرو صناديق التحوط وللبنوك الاستثمارية أو غيرهم من المهنيين الماليين.
تقدم Wilson نظرة ثاقبة حول العمليات اليومية لصناديق التحوط وأنشطة مديري صناديق التحوط ، فيما يتعلق بتداول وتسويق صندوق التحوط. كتب ويلسون ، استشاري صندوق التحوط ، الكتاب بشكل أساسي في شكل كتاب مدرسي ، وقد أصبح ، في الواقع ، قراءة قياسية في صناعة صناديق التحوط للمهنيين الماليين الذين يسعون إلى تعيين متخصص في صندوق التحوط المعتمد (CHP).
3. "التحوط Hogging" ، من قبل بارتون بيغز
العديد من الكتب الأكثر شعبية - وغنية بالمعلومات - حول صناعة صناديق التحوط هي كتب توفر رؤى معمقة حول حياة وعقول مديري صناديق التحوط الناجحين. أحد هذه الكتب هو السيرة الذاتية لبارتون بيغز "Hedge Hogging" التي يروي فيها قصة تأسيس وإدارة صندوق التحوط بمؤسسة تراكسيس بارتنرز بمليارات الدولارات ، بعد مسيرة طويلة ومتميزة كمحلل استثمار في Morgan Stanley (NYSE: السيدة). بالإضافة إلى قصة حياته المسلية ، يقدم Biggs رؤى ثاقبة وعميقة في بعض الأحيان ، في استراتيجيات الاستثمار ، والأخطاء الكلاسيكية التي يرتكبها المستثمرون في كثير من الأحيان ، وعالم التمويل العالي لتجار صناديق التحوط.
4. "الاستثمار المحايد في السوق: استراتيجيات صندوق التحوط الطويلة / القصيرة" ، بقلم جوزيف نيكولاس
يتطرق كتاب جوزيف نيكولاس إلى واحدة من أكثر استراتيجيات تداول صناديق التحوط شعبية - طويلة / قصيرة ، أو محايدة في السوق. استراتيجيات التداول المحايدة للسوق هي وسيلة مفضلة لإدارة المخاطر في ظروف السوق المتقلبة ، مثل تلك التي تميزت بالأسابيع الافتتاحية من عام 2016. لقد أصبح المستثمرون ينجذبون بشكل متزايد إلى استراتيجيات الأسهم الطويلة / قصيرة الأجل ، التي تفوقت كثير منها بشكل كبير على متوسط السوق العام بين 2005 و 2015.
يستخدم نيكولاس قاعدة بيانات تتضمن أكثر من ألف صندوق تحوطي لوضع ثماني استراتيجيات طويلة / قصيرة مختلفة للمستثمرين للنظر في استخدامها. إنه يقدم بيانات الأداء التاريخية لكل استراتيجية والعديد من الأمثلة المصممة لجعلها أسهل ما يمكن للمستثمرين لفهم كيفية عمل كل استراتيجية تداول.
5. "أفضل مستثمري صناديق التحوط: القصص والاستراتيجيات والمشورة" بقلم كاثلين ريتايزر ولورنس كوشارد
قام المؤلفان كاثلين ريتايزر ولورنس كوشارد بتجميع كتاب تعليمي وترفيهي مليء بالمعلومات التي تم جمعها من مئات المقابلات مع مستثمري ومديري صناديق التحوط ، إلى جانب معلومات مفصلة عن استراتيجيات تداول صناديق التحوط المشتركة. في هذا الكتاب ، يشارك عدد من مستثمري ومديري صناديق التحوط الناجحين للغاية ، بما في ذلك محللو ومديرو الاستثمار للمستثمرين من المؤسسات الكبيرة ، والأفراد ذوي القيمة العالية (HNWI) قصصًا مثيرة للاهتمام من تجاربهم في الاستثمار ، إلى جانب استراتيجيات استثمار محددة ونصائح مفيدة للمستثمرين الآخرين. يمكن للكتاب أن يكون جذابًا وممتعًا للغاية مع توفير المعلومات التي يمكن أن تكون مفيدة للغاية لكل من المستثمرين الأفراد ومديري الأموال المحترفين.
