ما هو عالم الصواريخ
عالم الصواريخ هو مصطلح صاغه التجار التقليديون لشخص ذو خلفية بحثية في الرياضيات والإحصاء يقوم بعمل كمي في الاستثمار والتمويل. يعود تاريخ المصطلح إلى سبعينيات القرن العشرين ، وكان يستخدم لسان الخد عندما بدأت شركات وول ستريت في توظيف باحثين دون خلفيات مالية أو تجارية لاستخدام أجهزة الكمبيوتر لإجراء أبحاث كمية شاملة إلى جانب محللي الأوراق المالية التقليدية.
كسر عالم الصواريخ
وسعت وول ستريت من اعتمادها على هؤلاء المتخصصين - الذين يشار إليهم عادة باسم "quants" - حيث أصبح التمويل والتداول مؤتمتين بشكل كبير وزاد الوصول إلى البيانات الكبيرة. في حين أنه يمكن تطبيق البحث الكمي على أي نمط من أشكال الاستثمار ، أي النمو أو القيمة ، فقد توسع تطبيقه في صناعة الأوراق المالية إلى جانب صعود عامل الاستثمار. تم التفكير في البداية كنهج منفصل للاستثمار من شأنه أن يساعد في تقليل المشاعر الإنسانية في اتخاذ القرارات ، وتستخدم الآن الأساليب الكمية في جميع أنحاء الصناعة وتدرج ضمن ، على عكس بشكل منفصل عن ، معظم استراتيجيات الاستثمار.
التحليل الكمي هو الآن نورم
ومن الأمثلة المبكرة على استخدام علماء الصواريخ في إدارة الأصول عندما يرغب أحد المتداولين الناجحين في تحديد أفكارها الاستثمارية واختبار الفعالية المحتملة لاستراتيجية المضي قدمًا. بعد اختيار الأسهم ذات القيمة التقليدية ، على سبيل المثال ، استنادًا إلى استراتيجية أساسية ، يمكن للمدير تعيين دكتوراه. مع خلفية في الفيزياء النظرية لإنشاء نموذج يختبر المساهمة في عوائد مئات أو الآلاف من العوامل والعلاقات على مدى فترات زمنية طويلة في سيناريوهات السوق المتعددة. نظرًا لأن الكمية تبني نماذج معقدة لإعادة اختبار استراتيجية المدير ، فإنها تتعلم أيضًا أعمال الاستثمار ، والتي من المحتمل أن تتطور من عالم الصواريخ إلى محلل الأوراق المالية ومدير محفظة الأوراق المالية.
في العقود الأخيرة ، كانت quants جزءًا لا يتجزأ من تطوير المنتجات الاصطناعية والمشتقات بما في ذلك المقايضات. النماذج التي يستخدمها مستشارو روبو لإنشاء محافظ استثمارية وتقديم المشورة تعتمد أيضًا على الأبحاث المالية الكمية. إن المدى الذي يمكن أن يسهم فيه الاستثمار الكمي والعامل في المساهمة في تقلبات السوق المحتملة عند تجاوز الضوابط والتوازنات في عملية اتخاذ القرارات البشرية يبقى موضوع نقاش حاد.
