قامت شركة ماكدونالدز (MCD) التابعة لمؤشر داو جونز بالغوص في شهر أكتوبر بعد أن فقدت تقديرات الأرباح والإيرادات للربع الثالث ، حيث سجلت أدنى مستوى لها في سبعة أشهر عند أعلى مستوى في 180 دولارًا. ارتفع السهم إلى أعلى في عام 2020 ويتداول الآن حوالي ثلاث نقاط تحت الفجوة الكبيرة التي تم نشرها بعد نقص الأرباح. وقد أعاد أيضًا تحريك المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم (EMA) بعد انهيار ملحوظ ، حيث زاد كلا العنصرين من احتمالات أن السهم أخيرًا قد انتهى.
ومع ذلك ، لم يتم بناء روما في يوم واحد ، وسوف يستغرق الأمر بعض الوقت حتى يتعافى ميكي دي من ضعف المعنويات ونزوح كبير للمساهمين. كما يتعين عليها سد الفجوة في شهر أكتوبر والتغلب على إشارات البيع التي من المحتمل أن تتراكم بسعر أعلى من 206 دولار. بدوره ، هذا يخبر مراقبي السوق بإيلاء اهتمام وثيق لحركة السعر مع اقتراب الشركة من إصدار أرباح الربع الرابع ، المقرر في 29 يناير.
مخطط المدى الطويل MCD (1999 - 2020)
TradingView.com
ارتفع الاتجاه الصعودي لعدة سنوات إلى ما يقرب من 50 دولارًا في الربع الأخير من عام 1999 ، مما يمثل ذروة لم يتم تحديها على مدى السنوات السبع المقبلة ، قبل حدوث ركود في الألفية الجديدة. تراجعت ضغوطات البيع في منتصف العشرينات من دولارات الولايات المتحدة في أوائل عام 2001 ، حيث حددت مستوى دعم أخيرًا في صيف عام 2002. وقد ضرب الدببة العروض في الربع الأول من عام 2003 ، عندما وصل السهم إلى أدنى مستوى له خلال 10 أعوام في المراهقين أقل.
سجل الارتداد اللاحق مكاسب قوية خلال السوق الصاعدة في منتصف العقد ، حيث أنهى رحلة ذهابًا وإيابًا إلى أعلى مستوى في القرن السابق في مايو 2007. واندلع الاختراق الفوري في موجة صاخبة من البائعين بعد أن وصل إلى أدنى مستوى عند 60 دولارًا ، متجاوزًا نطاق التداول المتقلب على القمة الدعم الجديد. ومع ذلك ، صمد السهم جيدًا مقارنةً بمنافسيه خلال الانهيار الاقتصادي في عام 2008 ، مما مهد الطريق لكسر ثانوي عندما انقلب التقويم في عام 2010.
تصدرت الأسهم مرة أخرى في الربع الأول من عام 2012 ، مما أسفر عن مقاومة شديدة عند 100 دولار والتي رفضت محاولات اختراق متعددة في أكتوبر 2015. جذبت مبادرة "الإفطار طوال اليوم" اهتمامًا كبيرًا بالشراء في ذلك الوقت ، مما أدى إلى اندلاع اندلاع خلال إليوت واسعة تقدم خمس موجة. اكتمل هذا النموذج الصعودي أخيرًا في صيف عام 2019 ، مما أفسح المجال لأقوى تصحيح منذ أكثر من 10 سنوات.
دخل مؤشر الاستوكاستك الشهري في دورة بيع من منطقة ذروة الشراء في أغسطس 2019 وتحول إلى أعلى فوق منطقة ذروة البيع. ومع ذلك ، فإن هذا التلويح يمكن أن يمثل إشارة خاطئة ، خاصة مع وجود مقاومة للفجوات في الجو. بالإضافة إلى ذلك ، قد تتطلب عملية إعادة البناء اتخاذ إجراءات محددة المدى على مدى أشهر ، وقد يتكشف ذلك بسهولة دون دورة قوة نسبية داعمة.
مخطط المدى القصير MCD (2017 - 2020)
TradingView.com
يبرز العرض اليومي الرياح المعاكسة التي من المحتمل أن تؤدي إلى إبطاء عملية الاسترداد. شبكة فيبوناتشي الممتدة عبر الاتجاه الصعودي في 2018 إلى 2019 تضع أدنى مستوى في نوفمبر عند مستوى ارتداد.382 ، في حين أن الفجوة موجودة عند مستوى 0.50 من الشريحة الثلاثة أشهر. يشير هذا المستوى إلى مقاومة كبيرة من المحتمل أن تؤدي إلى حدوث تقلبات ثنائية الاتجاه قبل الانعكاس. وفي المقابل ، فإن هذا يسلط الضوء على EMAs المحاذي بدقة لمدة 50 و 200 يوم عند 200 دولار ، وهو مستوى دعم يمكن أن يوفر في النهاية فرصة شراء منخفضة المخاطر.
فشل مؤشر توزيع التراكم في حجم التداول (OBV) في الاختراق فوق قمة أبريل 2018 في أكتوبر 2019 ، في حين وصل توزيع الربع الرابع إلى أدنى مستوى له منذ شهر مارس ، عندما تم تداول الأسهم بالقرب من 180 دولار. لقد تحسن OBV منذ ذلك الوقت ، لكن العجز في الحجم يظل ساريًا ، مما يتطلب تزويد مستثمرين جدد بالوصول إلى أعلى مستوى سابق. علينا أن نفترض أن هؤلاء الناس يبحثون عن تحسن كبير عن الربع السابق قبل القفز على متن الطائرة.
الخط السفلي
ربما يكون سهم ماكدونالدز قد وصل إلى القاع ، ولكن من المرجح أن يتطلب الأمر وضعًا مربحًا وفترة احتجاز تزيد عن ستة أشهر.
