ما هو هدف الاستثمار؟
الهدف من الاستثمار هو نموذج معلومات العميل يستخدمه مستشارو الاستثمار المسجلون (RIAs) والمستشارون الآليون ومديرو الأصول الآخرون الذين يساعدون في تحديد مزيج محفظة الأمثل للعميل. يمكن أيضًا ملء هدف الاستثمار بواسطة فرد يدير محفظته الخاصة.
في الأساس ، تحدد المعلومات التي يتم استردادها من النموذج الذي تم ملؤه بواسطة الفرد أو العميل الهدف أو الهدف لمحفظة العميل من حيث أنواع الأمان التي يجب تضمينها في الحافظة.
هدف الاستثمار
عادة ما يكون هدف الاستثمار في شكل استبيان ، والإجابات على الأسئلة المطروحة تحدد نفور العميل من المخاطرة (التسامح مع المخاطرة) والمدة التي سيستثمر فيها المال (أفق زمني). بعض الأسئلة التي تم تضمينها في النموذج لمعرفة هذا الهدف تشمل:
- ما هو دخلك السنوي المقدر وصافي القيمة المالية؟ ما هو متوسط حسابك السنوي؟ ما هو نيتك لاستثمار هذه الأموال؟ متى ترغب في سحب أموالك؟ هل تريد أن يحقق المال نمواً كبيراً في رأس المال بحلول الوقت الذي تريده؟ قم بسحبه أو هل أنت مهتم أكثر بالحفاظ على القيمة الرئيسية؟ ما هو أقصى انخفاض في قيمة محفظتك التي ستكون مرتاحًا لها؟ ما هو مستوى معرفتك بالمنتجات الاستثمارية مثل الأسهم والدخل الثابت وصناديق الاستثمار المشتركة ، المشتقات ، وما إلى ذلك؟
من شأن الفرد أو العميل أن يكون مصممًا حسب احتياجاته وفقًا للإجابات المقدمة على هذه الأسئلة. على سبيل المثال ، العميل الذي يتمتع بتسامح شديد في المخاطرة وهدفه هو شراء منزل في غضون خمس سنوات ويهتم بنمو رأس المال سيكون لديه محفظة عدوانية قصيرة الأجل تم إعدادها له / لها. من المحتمل أن تحتوي هذه المحفظة القوية على عدد أكبر من الأسهم والأدوات المشتقة في الحافظة من الأوراق المالية ذات الدخل الثابت وسوق المال.
من ناحية أخرى ، فإن صاحب دخل مرتفع يبلغ من العمر 40 عامًا يستثمر في التقاعد منذ 20 عامًا ويهتم فقط بالحفاظ على رأس المال ، قد يبني محفظة طويلة الأجل بأوراق مالية منخفضة المخاطر تتألف بشكل كبير من الدخل الثابت وسوق المال و أي استثمار من شأنه حماية رأس ماله من التضخم.
عوامل أخرى يجب مراعاتها
بالإضافة إلى الأفق الزمني للفرد وملف تعريف المخاطر ، تشمل العوامل الأخرى التي تؤثر على قرار الاستثمار للفرد ما يلي: الدخل بعد خصم الضرائب ؛ ضرائب الاستثمار مثل ضريبة أرباح رأس المال وضريبة الأرباح ؛ العمولات والرسوم بناءً على ما إذا كانت المحفظة ستتم إدارتها بشكل نشط أو سلبي ؛ سيولة المحفظة ، والتي تحدد سهولة تحويل الأوراق المالية إلى نقد في حالة الطوارئ ؛ إجمالي الثروة ، والتي تشمل الأصول غير المدرجة في المحفظة مثل مزايا الضمان الاجتماعي والميراث المتوقع وقيمة المعاش ؛ إلخ
لن يستكمل العميل عادةً هدف الاستثمار حتى يقرر استخدام خدمات المخطط المالي أو المستشار المالي ، نظرًا لأن المعلومات التي سيتم تقديمها حساسة للغاية. مع تغير أهداف العميل على مر السنين بسبب تغيير كبير في الحياة مثل الزواج ، والتقاعد ، وشراء المنزل ، وتغيير الدخل ، وما إلى ذلك ، سيقوم مدير المحفظة بإعادة تقييم أهداف العميل الاستثمارية وإعادة التوازن إلى محفظة الاستثمار إذا لزم الأمر وفقا لذلك.
تأثير روبو المستشارين
مع ظهور التكنولوجيا المالية في العصر الرقمي ، يستعد المستشارون الآليون لتولي أدوار المستشارين الماليين والمخططين ومديري الأموال. باستخدام مستشار robo ، يمكن للعميل ملء نموذج هدف الاستثمار المقدم من خلال تطبيق robo أو منصة الويب. استنادًا إلى الاستبيان المملوء ، يوصي المستشار الروحي بمحفظة مثالية للعميل مقابل رسم بسيط ، مقارنة بالرسوم الأعلى التي يفرضها المستشارون التقليديون. يشبه شكل هدف الاستثمار الذي يقدمه مستشار الروبوت إلى حد كبير النموذج المقدم في الإعدادات التقليدية. ومع ذلك ، فإن اختيار الذهاب إما لمستشار آلي أو بشري هو حسب تقدير العميل ومدى ارتياحهم للمنتجات الاستثمارية.
