من المقرر أن تنتهي فترة الاستراحة المؤقتة لشركة هواوي تكنولوجيز الصينية العملاقة للتكنولوجيا من القيود المفروضة على الصادرات الأمريكية في 19 أغسطس ، وهناك حاليًا تكهنات حول ما إذا كانت فترة السماح هذه سيتم تمديدها.
ذكرت العديد من وسائل الإعلام الأسبوع الماضي أن "الترخيص العام المؤقت" ، والذي يسمح للشركات الأمريكية ببيع مستلزمات Huawei ، سيتم تمديده لمدة 90 يومًا أخرى. على الرغم من هذه التقارير ، قال الرئيس ترامب يوم الأحد إنه لا يريد التعامل مع شركة Huawei. وقال لرويترز "في هذه اللحظة يبدو الأمر أكثر مثل أننا لن نمارس أعمالنا." "لا أريد أن أمارس العمل على الإطلاق لأنه يمثل تهديدًا للأمن القومي وأعتقد حقًا أن وسائل الإعلام غطته بطريقة مختلفة قليلاً عن ذلك".
وأضاف أنه لا يعرف ما إذا كانت إدارته ستصدر تعليقًا جديدًا للحظر ، وأنه يمكن إعفاء أجزاء صغيرة من أعمال Huawei من ذلك ، لكن ذلك سيكون "معقدًا جدًا".
وصف ديفيد كوستين ، كبير استراتيجيي الأسهم الأمريكية في جولدمان ساكس ، يوم 19 أغسطس "بالموعد الرئيسي لمستثمري الأسهم" ، مع احتمال حدوث زيادة في تقلبات سوق الأسهم ، وفقًا لتقارير MarketWatch.
يقول Kostin في مذكرة حديثة للعملاء ، لكل MarketWatch: "يبدو أن التمديد الإضافي غير مرجح نظرًا لأن الحكومة الأمريكية أعلنت أن الوكالات الفيدرالية محظور عليها التعامل مع Huawei". ويضيف قائلاً: "ستواجه مبيعات Huawei خارج الصين خطرًا على الفور بعد 19 أغسطس" ، مضيفًا أيضًا: "يبدو أن الانتقام من الصين ممكن إذا انقضت مهلة 19 أغسطس دون تمديد آخر."
أهمية للمستثمرين
يعتقد ستيفن بافليك ، محلل السياسات في شركة رينيسانس ماكرو ريسيرش ، أنه من المرجح أن تظل هواوي هدفًا رئيسيًا للولايات المتحدة في حربها التجارية مع الصين. "إنه رمز للسياسة الصناعية التي تقودها الدولة في الصين والتي يقول مسؤولو المخابرات الأمريكية إنها تعتمد على سرقة الملكية الفكرية ، ونقل التكنولوجيا القسري ، والتجسس الإلكتروني والمعاملة التمييزية للاستثمار الأجنبي" ، لاحظ في مذكرة موجهة للعملاء ، لكل MarketWatch. وأضاف بافليك: "يرى الرئيس ترامب هواوي بمثابة نقطة ضغط قد تكون أكثر أهمية للصين من الرسوم الجمركية".
يقول كريستوفر يو ، أستاذ القانون والاتصال وعلوم الكمبيوتر والمعلومات بجامعة بنسلفانيا ، إنه "يُعتقد على نطاق واسع أن الحكومة الصينية تمارس نفوذاً كبيراً على هواوي" ، وفق ما نقلت عنه MarketWatch. ترى الولايات المتحدة تهديداً للأمن القومي في استخدام هواوي المحتمل من جانب الصين لمراقبة أو تخريب شبكات الاتصالات المهمة في الولايات المتحدة وحلفائها ، خاصة بالنظر إلى ريادتها في تصنيع المكونات الرئيسية لشبكات الجيل الخامس المتطورة.
تعد Huawei أكبر مورد لأجهزة الاتصالات ، حيث بلغت مبيعاتها 2018 43 مليار دولار لمزودي الشبكات أو شركات الاتصالات ، و 50 مليار دولار في الهواتف الذكية ، وفقًا لتقارير بنك أوف أمريكا. وفي الوقت نفسه ، يتم شراء جزء كبير من أشباه الموصلات وبرامج Huawei من الشركات الأمريكية. ويشير التقرير إلى أنه "في حالة استمرار قطع شركة Huawei ، فسيحدث خلل في قدرتها على بيع المعدات والموردين".
إذا كان الأمر كذلك ، فإن المنافسين لشركة Huawei الذين تعتقد BofA أن بإمكانهم الحصول على حصة سوقية هم Cisco Systems Inc. (CSCO) و Juniper Networks Inc. (JNPR) و Nokia Corp. (NOK) و LM Ericsson (ERIC). قد يستفيد أيضًا الأمن السيبراني وبائعي الهواتف الذكية العالمية ، وخاصة الباعة الصينيين الآخرين.
كانت Huawei هي ثالث أكبر مشتر لأشباه الموصلات في جميع أنحاء العالم ، حيث أنفقت 21 مليار دولار في عام 2018 ، مع حوالي 50 ٪ إلى 55 ٪ من مصادر من الولايات المتحدة ، لكل بنك أوف أميركا. هذا يعرض عددًا من الموردين الأمريكيين لخطر تجدد الحظر ، بما في ذلك Qualcomm Inc. (QCOM) و Xilinx Inc. (XLNX) و Intel Corp (INTC) و Skyworks Solutions Inc. (SWKS) و Qorvo Inc. (QRVO) و Analog Devices Inc. (ADI) و Texas Instruments Inc. (TXN). ويقدر التقرير أن إجمالي مبيعات شركات صناعة الرقاقات الأمريكية قد ينخفض بنحو 6 مليارات دولار سنويًا.
صانعو أجهزة تخزين البيانات Western Digital Corp (WDC) وصانع الموصلات Amphenol Corp. (APH) معرضون بشكل خاص لخطر الحظر ، كما يشير BofA. وأيضًا ، لم يعد يُسمح لقسم Google لشركة Alphabet Inc. (GOOGL) بتقديم تحديثات لبرامج الهاتف الذكي الذي يعمل بنظام Android أو الدعم الفني.
من ناحية أخرى ، قد يكون برنامج الصين التدريجي لتقليل اعتمادها على الرقائق المستوردة نعمة لصانعي معدات تصنيع أشباه الموصلات مثل Applied Materials Inc. (AMAT) و Lam Research Inc. (LRCX) و KLA Corp ، (KLAC) ، و ASML Holding NV (ASML). في عام 2018 ، استهلكت الصين 155 مليار دولار من الرقائق ، تم استيراد أكثر من 90 ٪ منها ، لكل بنك أوف أميركا.
أتطلع قدما
"يتطلع إلى الأمام" ، كتب David Kostin ، وفقًا لـ MarketWatch ، Goldman Sachs "تعتقد أن اتفاقية التجارة بين الولايات المتحدة والصين لن يتم التوصل إليها قبل الانتخابات الرئاسية في نوفمبر 2020." وفقًا لـ BofA: "تأثير Huawei على المدى القريب (2019) يتم تخفيفه في الغالب ، على الرغم من أن حالات عدم اليقين لعام 2020 وما بعده لا تزال مرتفعة ".
