لقد كان شهر أكتوبر شهرًا صعبًا بالنسبة للمستثمرين عبر فئات الأصول والصناعات ، إلا أنه كان له تأثير كبير على بعض من أفضل الشركات أداءً في الأعوام الأخيرة ، مثل مستثمري التكنولوجيا والمستهلكين وصناديق التحوط. وفقًا لمتتبع eVestment للصناعة ، عانت صناديق التحوط من ثاني أسوأ شهر لها منذ عام 2011 في شهر أكتوبر ، مما أدى إلى جر هذه الصناعة إلى المنطقة السلبية من العام حتى تاريخه (YTD).
فاز أداء صندوق التحوط في أكتوبر على مؤشر ستاندرد آند بورز ، إلا أنه يتتبع الأسهم حتى تاريخه
"كان البحث عن نقاط مضيئة في الصناعة أمرًا صعبًا في شهر أكتوبر ، حيث تراجعت كل الأسواق الرئيسية واستراتيجية صندوق التحوط تقريبًا إلى المنطقة الحمراء لهذا الشهر ، على الرغم من أن الكثيرين لا يزالون في وضع إيجابي منذ بداية العام. أداء الصندوق في أكتوبر والتأثير الناتج عن ذلك على أداء YTD في تناقض صارخ مع النتائج الإيجابية إلى حد كبير التي شهدتها صناديق التحوط في عامي 2017 و 2016 ، "اقرأ التقرير.
تراجعت عائدات صناديق التحوط بنسبة 3.1٪ في الشهر الماضي ، مع انخفاض أداء صناديق الأسهم بمتوسط خسارة بلغ 4.3٪ ، تلاه المشتقات التي انخفضت بنسبة 3.7٪ ومديري الأسواق المتعددة ، والتي تكبدت خسائر متوسطة بلغت حوالي 2.5٪. وكانت المجموعة الفرعية الوحيدة التي حققت عائدًا إيجابيًا في شهر أكتوبر هي صرف العملات الأجنبية / العملة ، التي ارتفعت بنسبة 1٪ تقريبًا لتبلغ نسبة أداء YTD إلى 1.8٪.
وفقًا لـ eVestment ، "يبدو أن الحجم يلعب دورًا في العائدات في شهر أكتوبر" ، حيث شهدت أكبر 10 صناديق تحوطية بين أقل الأحبار الحمراء وتأمين متوسط عائد حتى تاريخه عند 1.2٪. بالإضافة إلى ذلك ، واصلت الشركات التي تركز على الهند والصين وروسيا مسارها الهبوطي ، في حين قفزت صناديق التحوط التي تركز على البرازيل بنسبة 13 ٪ في الشهر الماضي ، ليصل مكاسبها حتى تاريخه إلى 0.8 ٪.
أما بالنسبة للاستراتيجيات الأولية ، فقد كان أداء الصناديق الأسوأ أداءً في الشهر الماضي ، مع خسارة بلغت 5.8٪ في أكتوبر وتراجع 6.9٪ منذ بداية العام. كانت أفضل الإستراتيجيات الأولية أداءً هذا العام هي صناديق التحوط الائتمانية متعددة الإستراتيجيات ، حيث ارتفعت بنسبة 3.8٪ و 2.9٪ على التوالي في عام 2018 ، لكن كلاهما حقق عائدات سلبية في أكتوبر.
على الرغم من الرهبة التي كان عليها الشهر الماضي بالنسبة لمديري صناديق التحوط ، فقد تفوقت الصناعة فعليًا على سوق الأسهم الأوسع ، حيث انخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 6.9٪.
بشكل عام ، أصبحت صناديق التحوط الآن في خسارة قدرها 2.6 ٪ لعام 2018 ، مقارنة بعائد 2.1 ٪ لمؤشر S&P 500 ، و 4.4 ٪ لمؤشر ناسداك المركب الثقيل ، وزيادة 2.5 ٪ لمؤشر داو جونز مؤشر جونز الصناعي المتوسط (DJIA).
