ما هو الصندوق المتنوع؟
الصندوق المتنوع هو صندوق استثمار متنوع على نطاق واسع عبر قطاعات سوق متعددة أو مناطق جغرافية. إنها تحتفظ بأوراق مالية متعددة ، غالبًا في فئات أصول متعددة. يساعد تنوعها الواسع في السوق على منع الأحداث المميزة في منطقة واحدة من التأثير على محفظة كاملة.
تمثل صناديق المؤشرات أمثلة رئيسية على الصناديق المتنوعة ، رغم أن الصناديق المتنوعة لا تحتاج إلى تتبع مؤشر ويمكن إدارتها بنشاط.
الماخذ الرئيسية
- تشير الأموال المتنوعة على نطاق واسع إلى الاستثمارات المجمعة التي تبني محافظاً عبر العديد من فئات الأصول و / أو القطاعات و / أو قطاعات الصناعة. يعتبر التنويع إستراتيجية استثمار رئيسية لتقليل المخاطر المنهجية في محفظة مع الحفاظ على مستويات العائد المتوقع. يمكن أن تتراوح الأموال المتنوعة في التركيز من الصناديق المفهرسة السلبية التي تكرر المؤشرات العريضة للصناديق المدارة بنشاط والتي تستثمر على نطاق واسع.
أساسيات الصناديق المتنوعة
تسعى الصناديق المتنوعة في المقام الأول إلى التخفيف من المخاطر الخاصة أو غير المنتظمة من خلال الاستثمار في مجموعة واسعة من الأوراق المالية عبر قطاعات سوقية متعددة أو مناطق جغرافية. يتناقض الصندوق المتنوع مع الصناديق المتخصصة أو المركزة ، مثل صناديق القطاع ، التي تركز على الأسهم في قطاعات محددة مثل التكنولوجيا الحيوية أو الأدوية أو المرافق. قد تختار الصناديق المتنوعة أيضًا إدارة الأسهم في العديد من البلدان. صندوق متعدد الأقاليم يستثمر أيضا في قطاعات متعددة سيكون أحد أكثر صناديق السوق تنوعا على نطاق واسع.
يمكن للأموال المتنوعة أيضًا الاستثمار عبر فئات الأصول المتعددة للمساعدة في نشر المخاطر أكثر. من خلال مجموعة متنوعة من فئات الأصول ، يمكن للمديرين أيضًا السعي إلى تحسين العوائد.
بشكل عام ، الصناديق المتنوعة تدرك المخاطر غير المنتظمة والمنتظمة. إنهم يسعون إلى تخفيف هذه المخاطر من خلال تنوعها الواسع. نظرًا لأن المخاطر غير المنتظمة غالبًا ما تكون خاصة بقطاعات معينة ، فيمكن تخفيفها عن طريق الاستثمار متعدد القطاعات. قد تكون الأموال المتنوعة على نطاق واسع عبر المناطق قادرة على التعامل مع بعض المخاطر المنهجية على مستوى السوق والتي تركز على بلد معين.
يمكن للمستثمرين اختيار صناديق متنوعة لعدة أسباب. قد يبحث المستثمرون المحافظون عن أموال متنوعة لأنهم يعرضون مخاطر أقل للخسائر المركزة. غالبًا ما يتم تحسين الأموال المتنوعة لتحقيق التوازن الذي يمنح المستثمرين أعلى عائد لمخاطرهم.
صندوق الاستثمار المتنوع
بشكل عام ، تقدم جميع الصناديق التنويع من خلال الاستثمار في مجموعة واسعة من الأوراق المالية. سوف تساعد صناديق الاستثمار بشكل عام المستثمرين على تنويع المخاطر الخاصة التي يمكن أن تؤثر على ورقة مالية واحدة أو مجموعة من الأوراق المالية في قطاع معين. عند البحث عن أموال متنوعة ، قد يحتاج المستثمر إلى التفكير عن كثب في أنواع المخاطر التي يرغبون في تخفيفها.
صناديق المؤشرات
يمكن أن تكون صناديق مؤشرات السوق العريضة نوعًا من الصناديق المتنوعة ، حيث تقدم تكاليف منخفضة مع تنويع الأسواق على نطاق واسع. يسعى صندوق مؤشر ويلشاير 5000 (WFIVX) على سبيل المثال إلى تتبع عوائد وممتلكات مؤشر ويلشاير 5000. يمثل مؤشر ويلشاير 5000 كامل سوق الأسهم الأمريكية القابلة للاستثمار. لذلك ، يتعرض المستثمرون للمجموعة الكاملة من قطاعات السوق ورسملة الولايات المتحدة. ومع ذلك ، سوف يخضع لمخاطر السوق المنهجية الشاملة التي تؤثر على الشركات الأمريكية بشكل عام.
يمكن لصندوق المؤشر المتنوع عالمياً أن يقدم تخفيفًا للمخاطر غير المنتظمة وبعض المخاطر المنهجية المرتبطة بالأسواق في كل دولة على حدة. مثال على ذلك ، مؤشر Vanguard Total World Index Fund. يسعى الصندوق إلى تتبع مقتنيات وأداء مؤشر FTSE Global All Cap. ويشمل أسهم الأسواق المتقدمة والناشئة في جميع قطاعات السوق والرسملة.
الصناديق المدارة بنشاط
تقدم Vanguard و JPMorgan بعضًا من الصناديق المتنوعة المدارة بفعالية في هذه الصناعة.
صندوق Vanguard للأسهم المتنوعة: يستثمر صندوق Vanguard للأسهم المتنوعة في ثمانية صناديق للأسهم الأمريكية تدار بنشاط من أجل التنويع. من خلال الصناديق الأساسية ، يسعى صندوق Vanguard Diversified Equity Fund إلى توفير التنوع عبر النمو والقيمة والرسملة. أعلى الصندوق القابضة هو صندوق فانجارد للنمو والدخل.
صندوق JPMorgan Diversified Fund: صندوق JPMorgan Diversified Fund يستثمر في محفظة متنوعة من استثمارات الأسهم والدخل الثابت. يستثمر الصندوق في كل من الصناديق الأساسية والأسهم الفردية.
