ما هي أداة الرهن العقاري البديلة (AMI)
أداة الرهن العقاري البديلة (AMI) هي أي قرض عقاري سكني لا يعد رهنًا ثابتًا أو مطفأ بالكامل في معدل الفائدة أو المدفوعات الشهرية أو الدورية أو شروط السداد. عادة ، أداة الرهن العقاري البديلة (AMI) هي قرض مع عقار حقيقي كضمان.
كسر أداة الرهن العقاري البديلة (AMI)
أداة الرهن العقاري البديلة (AMI) تشمل تلك القروض بأسعار فائدة متغيرة وقروض فائدة فقط. معظم AMIs هي قروض الرهن العقاري السكنية. غالبًا ما تجعل هذه القروض العقارية غير التقليدية للمستهلكين شراء العقارات عن طريق تقليل مبالغ الدفع الشهرية وزيادة السعر الذي يمكن للمقترضين تمويله. يمكن أن توفر المزيد من المساكن بأسعار معقولة لمشتري المنازل من الطبقة المتوسطة. ومع ذلك ، فإن الفائدة التي تقدمها قد تعوضها التكلفة المرتفعة للرهن العقاري إذا لم تنمو دخل المقترض بنفس وتيرة مدفوعات الرهن العقاري.
تتميز قروض الفائدة غير الثابتة هذه بمعدل فائدة متغير يتقلب مع مرور الوقت. يحتوي السعر على أساس معدل الفائدة الأساسي أو المؤشر الذي يتغير دوريًا. وبينما يتحرك المؤشر لأعلى أو لأسفل ، تتحرك المدفوعات المجدولة للقرض أيضًا. AMIs لم يكن لديك إطفاء الرئيسية. مع الإطفاء ، ينتشر حساب إجمالي رأس المال والفائدة في دفعات متساوية على مدى مدة القرض.
نوع آخر من AMI هو الرهن العقاري فقط الفائدة. تقلل هذه القروض من الدفعة الشهرية المطلوبة للمقترض من خلال استبعاد الجزء الرئيسي من الدفع. بالنسبة إلى مشتري المنازل لأول مرة ، يتيح لهم الرهن العقاري فقط فائدة إرجاء مدفوعات كبيرة إلى سنوات مقبلة عندما يتوقعون أن يكون دخلهم أعلى.
تشمل الأنواع الأخرى من الرهون العقارية البديلة أرمينيا المختلطة ، والرهون العقارية ذات السعر المتغير ، والرهون العقارية ذات المعدل القابل للتعديل (ARM) ، على سبيل المثال لا الحصر.
التاريخ البديل لأداة الرهن العقاري
أصبحت قروض أدوات الرهن العقاري البديلة (AMI) أول شعبية في أوائل الثمانينيات ، عندما جعلت أسعار الفائدة المرتفعة عمليات شراء المنازل بعيدة عن متناول العديد من مالكي المنازل لأول مرة. أدخلت البنوك ومؤسسات الادخار مجموعة متنوعة من القروض العقارية المصممة لتخفيض مدفوعات الرهن العقاري لمشتري المنازل. ساعدت هذه البدائل أيضًا المشتري في تمويل منزل أكبر وأكثر تكلفة.
كما انخفضت أسعار الفائدة بين عامي 2001 و 2005 ، ارتفعت مبيعات المنازل وقيم المنازل إلى مستويات قياسية. استجابت المؤسسات المالية بمزيد من قروض الرهن العقاري البديلة ، مثل القروض مع اختيار المدفوعات الشهرية كما في ذراع الخيارات ، والقروض منخفضة الدفع مع تمويل يصل إلى 100 في المائة ، والقروض التي تحتوي على جداول زمنية للإطفاء لمدة 40 عامًا ، وكذلك معدل الرهون العقارية ، والرهون العقارية مدفوعة الأجر ، والرهون العقارية العكسية. بعض الرهون العقارية البديلة نشأت لحالات اقتراض محددة. ومع ذلك ، فهي مكلفة نشأت وترى القليل من الاستخدام.
