يشمل قطاع المواد الاستهلاكية الاستهلاكية الشركات التي تنتج وتبيع أنواعًا مختلفة من المواد الغذائية والمشروبات والتبغ وغيرها من المواد المنزلية. نظرًا لأن الطلب على السلع الاستهلاكية الأساسية غير مرن إلى حد كبير ، ومعظم المستهلكين يعاملون هذه المنتجات كضروريات ، فإن هذا القطاع ليس عرضة لدورات الأعمال ويؤدي أداءً أفضل نسبيًا في الأوقات العصيبة. ومع ذلك ، نظرًا لأن الطلب على السلع الاستهلاكية مستقر نسبيًا ، فإن القطاع بشكل عام لا ينتج عنه نمو مذهل. ومع ذلك ، فإن السلع الاستهلاكية الأساسية هي استثمارات دفاعية ممتازة تظهر أرباحًا عالية بسبب التدفقات النقدية المستقرة. بالنسبة للمستهلكين ، فإن الشركات التي تدفع توزيعات الأرباح لديها عوائد توزيعات أرباح تتراوح في المتوسط بين 2 إلى 3٪ مع وجود عوائد تزيد عن 5٪ في بعض الشركات. من عام 2010 إلى عام 2015 ، أظهرت الصناعات في قطاع السلع الاستهلاكية عائدات تتراوح بين 10 إلى 20 ٪ ، بما في ذلك زيادة رأس المال والأرباح.
شركة فيليب موريس الدولية
تنتج Philip Morris International، Inc. (NYSEARCA: PM) السجائر وغيرها من المنتجات المرتبطة بالنيكوتين في أكثر من 180 سوقًا حول العالم. إنه سهم دفاعي قوي للمستهلك يتمتع بتقدير قوي للعلامة التجارية مدعومًا بمعدلات نمو متوسطة للمبيعات وصافي دخل من 3 إلى 4٪ على مدار السنوات الخمس الماضية. تعتبر الشركة لاعبًا رئيسيًا في بلدان الأسواق الناشئة وتستمد جزءًا كبيرًا من إيراداتها من هذه الأسواق ، مما يوفر للشركة دفعة نمو كبيرة. بلغت هوامش التشغيل في آسيا حوالي 40 ٪ ، وهو أعلى بقليل من منافسيها. لا يزال لدى الشركة مجال لزيادة هوامشها من خلال تحسين كفاءتها التشغيلية الكلية.
تعد الأصول PM غير الملموسة وقوة التسعير من صميم نجاح الشركة. يكمن الخطر الأكبر بالنسبة للشركة في مبادرات التشريعات التي تتطلب التغليف البسيط. إن عائد توزيعات الأرباح بنسبة 5٪ ، اعتبارًا من سبتمبر 2015 ، يجعل هذا السهم خيارًا جذابًا للمستثمرين المهتمين بالاستثمار في الدخل.
شركة بروكتر أند غامبل
تنتج شركة Procter & Gamble (NYSEARCA: PG) وتبيع مختلف السلع المعبأة للمستهلكين ، بما في ذلك الجمال والعناية الشخصية ومنتجات الرعاية الصحية الشخصية المختلفة. شهدت انخفاضات في إيراداتها ودخلها ، وتعمل على تحسين ربحيتها. على الرغم من التوسع في العديد من الأسواق والفشل في جذب اهتمام المستهلكين الجدد ، تظل PG منافسًا هائلاً في الأسواق العالمية للمنتجات الاستهلاكية.
قد تكون إعلانات الشركة لتحسين الربحية من خلال التخلص من العديد من العلامات التجارية غير المربحة نقطة محورية في تحول PG. على الرغم من ضعف الإنفاق الاستهلاكي المتقلب والتحديات التي تواجهه في الجانب التشغيلي ، فإن الشركة تستعد لاستعادة ربحيتها من خلال مبادرات خفض التكاليف. إن العائد الحالي من الأرباح بنسبة 3.9٪ يجعل PG جذابة لأولئك الذين يبحثون عن استثمار مع آفاق تحول وعائدات مستقرة من أرباح الأسهم.
B&G Foods، Inc.
تقوم B&G Foods، Inc. (NYSEARCA: BGS) بتصنيع وبيع مجموعة واسعة من منتجات البقالة المستقرة على الأرفف ، مثل المواد الغذائية والمنتجات المنزلية المختلفة. يستمد الجزء الأكبر من مبيعاته من كندا والولايات المتحدة. من عام 2010 إلى عام 2015 ، تجاوز معدل نمو التدفقات النقدية للشركة ومعدلات نمو صافي الدخل إلى حد كبير متوسط صناعة المواد الغذائية. لقد حصلت على اعتراف كبير بالعلامة التجارية مع بعض منتجاتها ، واستحواذها على منتجات متخصصة من شركات الأغذية الأخرى أعادت وضع BGS كلاعب ناشئ في سوق المواد الغذائية. على الرغم من التحديات التي تواجهها بعض الوجبات الخفيفة وغيرها من المنتجات المعبأة ، فمن المرجح أن تستمر BGS في النمو بوتيرة أسرع مقارنة بنظيراتها.
يعد إعلان زيادة الأرباح من قبل إدارة الشركة في يوليو 2015 علامة على الثقة بأن الشركة ستواصل توليد تدفقات نقدية لتوفير مدفوعات أعلى لمساهميها. إن العائد الحالي من الأرباح بنسبة 3.8٪ يجعل BGS خيارًا جذابًا للمستثمرين الباحثين عن الدخل.
شركة كوكا كولا
تعتبر Coca-Cola Co (NYSEARCA: KO) منتجًا مشهورًا للمشروبات الغازية. واجهت تحديات تشغيلية كبيرة وتراجعت في إيراداتها ودخلها بسبب تباطؤ الطلب من الأسواق الخارجية وتحول تفضيل المستهلك الأمريكي إلى منتجات أكثر صحة في 2014-2015. استجابة لهذه التحديات ، حددت التدابير الرامية إلى زيادة حجم المبيعات بنسبة 3 إلى 4 في المائة ونمو الإيرادات بنسبة 6 إلى 8 في المائة بحلول عام 2020. كما أن درجة عالية من تعرض KO للأسواق الدولية من شأنها أن تدفع النمو في المستقبل. يقدم موقعها المهيمن في العديد من الأسواق ، وجود قوي للعلامة التجارية وعملية الإنتاج ذات الكفاءة العالية أطروحة تحول مثيرة للاهتمام لهذا السهم. اعتبارًا من سبتمبر 2015 ، بلغ عائد توزيعات الأرباح عند KO 3.5٪.
شركة كيمبرلي كلارك
على غرار شركات تصنيع المنتجات الاستهلاكية الأخرى التي تتعرض للأسواق الدولية ، شهدت Kimberly-Clark Corporation (NYSEARCA: KMB) انخفاضًا في مبيعاتها وأرباحها في 2014-2015. تواجه بعض منتجات الشركة ، مثل الحفاضات وسلع العناية الشخصية ، منافسة شديدة من المنافسين على الرغم من وجود علامة تجارية قوية لـ KMB. في عام 2015 ، حددت الشركة تحولا استراتيجيا لبيع أو إغلاق عملياتها الأقل ربحية ، مثل منتجات حفاضات تباع في أوروبا وسلع الأنسجة الاستهلاكية منخفضة الهامش. يجب أن تسمح هذه الخطوات للشركة بالتركيز على الربحية لبعض منتجاتها المعروفة وتحويلها. اعتبارًا من سبتمبر 2015 ، بلغت عائد الأرباح 3.4٪.
Anheuser-Busch InBev SA / NV
تعد Anheuser-Busch InBev SA / NV (NYSEARCA: BUD) من أشهر شركات المشروبات الكحولية التي تعد واحدة من أقوى الأسهم الدفاعية في قطاع السلع الاستهلاكية. تتمتع شركة Anheuser-Busch بحضور عالمي قوي للغاية وتتمتع بمراكز احتكارية مهيمنة أو قريبة من أسواق معينة ، مما يتيح للشركة فرض أسعار مميزة على منتجاتها. لديها ميزة تكلفة كبيرة ومعدل عائد أعلى من المتوسط عند مقارنتها بمشروبات الجعة المماثلة. المخاطرة الرئيسية التي تواجهها الشركة هي تركيزها المرتفع على العائدات في الأسواق الخارجية ، مما يعرض BUD لتقلبات العملات الأجنبية وقد يقلل من ربحيتها في أوقات اضطراب الصرف الأجنبي.
تمتلك شركة Anheuser-Busch أفضل خمس علامات تجارية للبيرة في العالم من حيث الحجم ليس فقط في الدرجة الممتازة ولكن أيضًا في فئة البيرة المنخفضة. تتمتع بعض العلامات التجارية ، مثل Corona Extra و Brahma ، بولاء قوي للعلامة التجارية ، مما يسمح للشركة بتحصيل أسعار المشروبات الكحولية أعلى من المتوسط. اعتبارًا من سبتمبر 2015 ، حقق BUD عائد توزيعات بنسبة 3.2٪. بالإضافة إلى الأداء التشغيلي والمالي القوي والتدفق النقدي الثابت والمستقر ، تقدم الشركة أطروحة استثمارية جذابة للراغبين في الاستثمار في الأرباح.
