يمتلك المستثمرون أكثر من 60 مليار دولار في صناديق المتاجرة في البورصة (ETFs) التي تركز على المعادن الثمينة ، معظمها من الذهب والفضة. لكن الخيار الأقل شهرة بالنسبة لمستثمري المعادن النفيسة هو البلاديوم ، وهو معدن فضي يشبه كيميائياً البلاتين. يتم استخدامه بشكل أساسي في المحولات الحفازة ولكن له أيضًا تطبيقات في المجوهرات وطب الأسنان والإلكترونيات. البلاديوم وغيرها من معادن المجموعة البلاتينية ، مثل الروديوم والروثينيوم ، نادرة إلى حد ما ، مما أبقى أسعارها مرتفعة نسبيا.
تعد الولايات المتحدة منتجًا صغيرًا نسبيًا للبلاديوم ، حيث تولد ما يقدر بنحو 14000 كيلوغرام (494 مليون أونصة) في عام 2018. كانت روسيا أكبر منتج ، حيث حصلت على 85000 كيلوغرام ، تليها جنوب إفريقيا بـ 68،000 كيلوغرام.
تاريخياً كانت أسعار البلاديوم متقلبة إلى حد ما. في عام 2001 ، وصل السعر إلى ذروته عند حوالي 1100 دولار للأوقية قبل أن ينخفض إلى أقل من 200 دولار بعد ذلك بعامين. اعتبارًا من أواخر عام 2019 ، تم تداوله بحوالي 1670 دولارًا للأوقية ، بزيادة حوالي 30٪ لهذا العام. قد يجد المستثمرون المهتمون بإضافة البلاديوم إلى محافظهم أسهل الطرق من خلال صناديق الاستثمار المتداولة ETF أو السيارات المماثلة.
الماخذ الرئيسية
- هناك العديد من الصناديق المتداولة في البورصة والتي تستثمر في البلاديوم ، وهو معدن نادر مع التطبيقات الصناعية وغيرها. وأكبر صندوق هو ETFS Physical Palladium Shares. أسعار البلاديوم متقلبة ، ويعود السبب في ذلك إلى حد كبير إلى أن السوق صغير ويمكن تحريكه بسهولة حسب العرض والطلب. ديناميات.
ETFS أسهم البلاديوم المادية
قائمة خيارات ETF للاستثمار في البلاديوم محدودة نسبيًا ، ولكن ETF Physical Palladium Shares ETF (NYSEARCA: PALL) هي الأكبر ، حيث بلغت أصولها حوالي 265 مليون دولار اعتبارًا من نوفمبر 2019. أطلقت ETF Securities الصندوق في عام 2010. وتدير العديد من صناديق الاستثمار المتداولة المستندة إلى السلع الأساسية.
قد يكون صندوق PALL من أنقى ألعاب البلاديوم بالنظر إلى أن أسعاره مستمدة مباشرة من سوق بلاتينيوم بلندن وسوق البلاديوم ، وهو مركز تجاري رئيسي للمعادن ذات المجموعة البلاتينية. لقد حقق PALL أداءً جيدًا منذ عام 2016 ، حيث ارتفع بمعدل سنوي مركب قدره 35٪ ، استجابةً للرحلة العامة إلى الجودة من قبل المستثمرين الذين يتركون الأصول ذات المخاطر العالية للملاذات الآمنة تقليديًا مثل المعادن الثمينة وسندات الخزانة.
اعتبارًا من 18 نوفمبر 2019 ، ارتفع الصندوق بنسبة 48٪ عن العام السابق. PALL يتقاضى نسبة مصروفات سنوية قدرها 0.6 ٪.
Sprott Physical Platinum & Palladium Trust
تعمل Sprott Physical Platinum & Palladium Trust (NYSEARCA: SPPP) بطريقة تشبه إلى حد كبير ETF Physical Palladium Shares ETF من حيث أنها تمتلك سبائك البلاتين والبلاديوم ، بدلاً من الأوراق المالية المشتقة. ويهدف إلى الحفاظ على وزن 50/50 في المعدنين.
كصندوق ائتماني مغلق ، وليس ETF ، يستثمر الصندوق في حجم ثابت لكل من البلاتين والبلاديوم ، ويتم تداول الأسهم تمامًا مثل أي سهم آخر أو ETF. يمكن للمستثمرين استبدال الوحدات مرة واحدة في الشهر واستلام السبائك إذا استوفوا الحد الأدنى المحدد من الفداء. يمتلك الصندوق أصولًا بقيمة 105 مليون دولار ، وأبلغ عن نسبة نفقات 2018 بلغت 1.02٪.
أسهم سلة ETFS المادية الثمينة
تستثمر أسهم سلة ETFS المادية للمعادن الثمينة (NYSEARCA: GLTR) في مجموعة واسعة من المعادن الثمينة ، على الرغم من أن البلاديوم جزء صغير نسبيًا من المحفظة. اعتبارًا من نوفمبر 2019 ، حصل الصندوق على 58٪ من الأصول المستثمرة في الذهب و 24٪ في الفضة و 14٪ في البلاتين و 4.6٪ في البلاديوم.
تتم إدارة الصندوق من قبل نفس الشركة التي تدير PALL وتعمل بطريقة مماثلة. يستثمر في السبائك ويخزنها في منشأة آمنة في لندن. يمتلك الصندوق أكثر من 450 مليون دولار من الأصول الخاضعة للإدارة ويتحمل نسبة نفقات سنوية قدرها 0.6 ٪.
