يشهد الاقتصاد المحلي ارتفاعًا ملحوظًا مع أرباح الربع الثاني القوية ، وتزايد علامات التضخم وسوق الوظائف القوي ، لكن هذه الديناميات عززت الدولار ، وضغطت على الأسواق الناشئة وعززت العجز التجاري مع الصين. أثر الخطر السياسي المتزايد الناجم عن هذه الآثار الجانبية على الأسهم خلال الأسبوع الماضي.
أشار الرئيس ترامب إلى أنه يمكن أن يتحرك "قريبًا جدًا" لفرض رسوم جمركية على واردات بقيمة 267 مليار دولار إضافية من الصين استجابةً لتزايد العجز التجاري. لقد أثرت آفاق الحرب التجارية وارتفاع الدولار في الأسواق الناشئة. يشعر المستثمرون بالقلق من احتمال انتشار المشاكل في الأرجنتين وتركيا وجنوب إفريقيا.
في الأسبوع المقبل ، سيراقب المتداولون عن كثب العديد من المؤشرات الاقتصادية الرئيسية ، بما في ذلك كتاب بيج في 12 سبتمبر ، وبيانات مؤشر أسعار المستهلك في 13 سبتمبر ، ومبيعات التجزئة والإنتاج الصناعي في 14 سبتمبر. راقب قرارات تعريفة الرئيس ترامب وما إذا كان يمكن احتواء مشاكل الأسواق الناشئة على عدد قليل من البلدان فقط.
السوق الواسع يتحرك نحو الأسفل
ابتعد SPDR S&P 500 ETF (SPY) عن أعلى مستوياته على الإطلاق في الأسبوع الماضي ليحظى بدعم النقطة المحورية عند 287.07 دولار. يجب على المتداولين مراقبة الانهيار من هذه المستويات إلى مستوى دعم S1 ومتوسط 50 يومًا عند مستوى 242.50 دولار أو ارتداد لإعادة اختبار خط الاتجاه ومقاومة R1 عند مستوى 295.00 دولار. بالنظر إلى المؤشرات الفنية ، انتقل مؤشر القوة النسبية (RSI) إلى المنطقة المحايدة بقراءة 55.47 ، ولكن الاختلاف في التقارب في المتوسط المتحرك (MACD) شهد تقاطعًا هبوطيًا قد يشير إلى الاتجاه الهبوطي للأمام.
الصناعات تتحرك جانبا
قام مؤشر SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA) بتحريك الجوانب جنبًا إلى جنب مع دعم خط الاتجاه الأدنى عند حوالي 260.00 دولارًا في الأسبوع الماضي. يجب على المتداولين مراقبة ارتداد لإعادة اختبار أعلى مستوياته على الإطلاق أو انهيار إلى النقطة المحورية عند دعم 256.98 دولار أو دعم S1 عند 252.80 دولار. لا يزال مؤشر القوة النسبية في منطقة ذروة الشراء مع قراءة 61.12 ، في حين أن مؤشر الماكد قد يشهد تقاطع هبوطي على المدى القريب - إشارة هبوطية محتملة. (للمزيد ، انظر: البورصة تواجه تحطم فلاش ، أزمة السيولة: JPMorgan .)
الأسهم التقنية تقع تحت الدعم
تعطلت شركة Invesco QQQ Trust (QQQ) عن مستوى الدعم الرئيسي عند مستوى 182.00 دولار تقريبًا بعد أن أدلى كل من Twitter، Inc. (TWTR) و Facebook، Inc. (FB) بشهاداتهم أمام لجنة الاستخبارات بمجلس الشيوخ. يجب على التجار مراقبة أي انهيار من مستوى دعم S1 و 50 يومًا المتحرك عند حوالي 180.00 دولارًا إلى دعم S2 عند 171.59 دولارًا أو ارتدادًا مرة أخرى فوق خط الاتجاه ودعم النقطة المحورية لإعادة اختبار أعلى مستوياته على الإطلاق التي تم تحقيقها في أواخر الشهر الماضي. بالنظر إلى المؤشرات الفنية ، انتقل مؤشر القوة النسبية إلى المنطقة المحايدة عند 47.03 ، في حين واجه مؤشر الماكد تقاطع هبوطي.
قبعات صغيرة الانتقال إلى الدعم الرئيسي
تحرك iShares Russell 2000 ETF (IWM) منخفضًا الأسبوع الماضي إلى خط الاتجاه الرئيسي ودعم النقطة المحورية عند 170.30 دولار. يجب على التجار مراقبة أي اختراق من هذه المستويات نحو دعم S1 عند 167.21 دولار أو ارتداد لإعادة اختبار مقاومة خط الاتجاه العلوي عند حوالي 175.00 دولار. انتقل مؤشر القوة النسبية إلى مستويات محايدة عند مستوى 53.27 ، ولكن واجه الماكد تقاطع هبوطي قد يشير إلى المزيد من الانخفاض خلال الأسبوع المقبل.
أتطلع قدما
تراجعت مؤشرات الأسهم الرئيسية الأسبوع الماضي. في حين أن قراءات مؤشر القوة النسبية تبدو محايدة في جميع المجالات ، فإن قراءات مؤشر الماكد الهابط قد تشير إلى انحياز هبوطي يتحرك في الأسبوع الجديد.
