فجرت شركة NVIDIA Corporation (NVDA) تقديرات أرباحها وإيراداتها في الربع الأول من العام الماضي ، حيث سجلت عائدًا لكل سهم 2.05 دولارًا على إيرادات بلغت 3.21 مليار دولار ، لكن رد فعل بيع الأخبار بدأ في الظهور بعد أن حذرت الإدارة من تراجع مبيعات العملة المشفرة والمزيد من استقرار GPU التسعير. أخفق السهم في اختراق مستوى المقاومة الأفقية عند 250 دولارًا بعد ثلاث جلسات ، مما أدى إلى السيطرة على الدببة لأول مرة منذ أوائل أبريل.
تكشف الانخفاض عند قمة القناة الصاعدة التي عادت إلى أعلى مستوى في يناير ، مما عزز هيكل الأسعار الإيجابي ولكنه محبط في كثير من الأحيان. ارتفعت الآن احتمالات التراجع في دعم القناة بين 215 دولارًا و 220 دولارًا بحدة ، مما زاد من احتمال انخفاضه بنسبة 10٪ إلى 15٪ من حركة هذا الأسبوع عند 240 دولارًا. في حين أن المساهمين على المدى الطويل يمكنهم التعامل مع هذا الانكماش دون فقد النوم ، فقد يتعرض تجار المراكز لخسائر كبيرة.
مخطط NVDA طويل الأجل (2002 - 2018)
وتصدرت الأسهم في أدنى مستوى في 20s دولار في عام 2002 وتحولت هبوطا حادا ، وأخيرا عادت إلى المقاومة في عام 2006. أنهى الكأس والتعامل مع اندلاع بعد بضعة أشهر ، ورفع إلى 39.67 دولار في عام 2007 ، قبل الاتجاه الهبوطي الذي بلغ أربعة أدنى مستوى خلال عام في الأرقام الفردية في نوفمبر 2008. نفد الارتداد إلى 2011 عند مستوى تصحيح فيبوناتشي 0.66 ، مع بقاء هذا الحاجز في مكانه حتى اندلاع عام 2015.
وصل التقدم اللاحق إلى أعلى مستوى له في عام 2007 في الربع الثاني من عام 2016 ، مما أدى إلى اندلاع قوة أكبر جذبت اهتمامًا كبيرًا بشراء الزخم. تضاعف السهم أكثر من ثلاثة أضعاف ذلك العام ، وارتفع إلى قمة قائمة القيادة في السوق الصاعدة. استمر الارتفاع في يونيو 2017 ، وانخفض إلى تصحيح الثلاثي الذي خرج إلى أرض مرتفعة في سبتمبر. بعد ذلك سيطرت حركة الأسعار المتوازنة ، مما أدى إلى حفر قناة صاعدة تراجعت إلى مسار ضحل في يناير 2018 بعد ارتفاع السهم خلال بضع سنتات من 250 دولارًا.
أنهى مؤشر الاستوكاستك الشهري مؤشر دورة الشراء على المدى الطويل في الربع الرابع من عام 2017 عندما قام بطباعة تقاطع هبوطي ، لكن الزخم الهبوطي تطور ببطء في النصف الأول من عام 2018. انخفض المؤشر الآن إلى أدنى مستوى منذ مايو 2017 ولكن ما زال لم يقوض الجزء السفلي من دورة البيع الأخيرة ، التي انتهت في أبريل 2017. يجب على التجار البحث عن زيادة سريعة في ضغط البيع إذا تجاوز هذا الحد ، والذي يتميز بتراجع غير مريح للأيدي الضعيفة. (لمعرفة المزيد ، راجع: كيف تكسب NVIDIA الأموال ).
مخطط NVDA قصير الأجل (2017 - 2018)
انهارت القناة الصاعدة التي تشكلت في مايو 2017 (خطوط زرقاء) في أبريل 2018 ، مما أتاح التحكم في القناة الضحلة (الخط الأحمر) المعمول بها منذ يناير 2018. ويمثل هذا التحول نضوجًا في الاتجاه الصعودي طويل المدى بدلاً من الاختلاف الهبوطي قد يشير هذا إلى اتجاه هبوطي جديد. كما أنه يشير إلى أن رأس المال المؤسسي قد حل الآن محل تجار الزخم سريع الإصبع في توجيه حركة سعر هذا السهم.
تشير القناة الحمراء إلى وجود هدف هبوطي دون مستوى 220 دولار ، حيث تثير دورة الاستوكاستك الهابطة احتمالات فشل جهود المشترين قبل بلوغ مستوى الدعم هذا. يبدو أن التقاطع بين دعم القناة الزرقاء ومتوسط الحركة الأسية لمدة 50 يومًا (EMA) في 230 دولارًا هو أفضل مكان للثيران لاتخاذ موقف ومحاولة رفع السعر أعلى من المقاومة فوق 280 دولارًا. على الأرجح ، فإن الارتداد الذي يتشكل في منطقة السعر هذه سوف ينعكس عند أو بالقرب من أعلى المستويات المكسورة عند 250 دولار.
بلغ حجم الرصيد المتوفر (OBV) في فبراير 2018 وتراجع بعد انعكاس مارس. انخفض إلى أدنى مستوى له في 2018 في أبريل ، في حين فشل الارتفاع في شهر مايو في الوصول إلى أعلى مستوياته السابقة ، مما أدى إلى تباعد هبوطي توقع حدوث الانهيار وفشل الاختراق. ضغط البيع منذ الانكماش لم يفجر إشارات إضافية أو قدم أي إرشادات على المدى القصير.
الخط السفلي
انعكست أسهم NVIDIA عند مقاومة القناة لمدة ثلاثة أشهر على الرغم من تقرير أرباح الربع الأول القوي ثم فشلت في اختراق أعلى المستويات الأفقية عند 250 دولار. حركة السعر الهابطة تفتح الباب أمام الانخفاض الذي قد يصل إلى دعم القناة دون 220 دولار. (للحصول على قراءة إضافية ، راجع: Goldman: Tech Regulation to Benefit NVIDIA، Cisco .)
