صافي قيمة الأصول للسهم - تعريف navps

ما هي صافي قيمة الأصول للسهم - NAVPS؟

يمثل صافي قيمة الأصول للسهم (NAVPS) تعبيرًا عن قيمة الأصول الصافية التي تمثل القيمة لكل سهم في صندوق مشترك أو صندوق متداول في البورصة (ETF) أو صندوق مغلق. يتم احتسابها بقسمة إجمالي صافي قيمة أصول الصندوق أو الشركة على عدد الأسهم القائمة والمعروفة أيضًا باسم القيمة الدفترية للسهم.

صيغة صافي قيمة الأصول لكل سهم - NAVPS هو

$\begin{matrix} صافي قيمة الأصول للسهم الواحد = \frac{NAV}{الأسهم المعلقة} \\ أين: \\ NAV = الأصول - المطلوبات \end{matrix} \ start {align} & \ text {Net Asset Value لكل مشاركة} = \ frac { text {NAV}} { text {Shares Outstanding}} \ & \ textbf {where:} \ & \ text {NAV} = \ text {Assets} - \ text {Liabilities} \ \ end {align}$ صافي قيمة الأصول للسهم = الأسهم غير المسددة NAV حيث: NAV = الأصول − المطلوبات

كيفية حساب صافي قيمة الأصول للسهم الواحد - NAVPS

يتم حساب صافي قيمة الأصول للسهم (NAVPS) بقسمة صافي قيمة الأصول على عدد الأسهم القائمة.

ماذا يقول لك NAVPS؟

غالبًا ما يتم استخدام صافي قيمة الأصول للسهم (NAVPS) فيما يتعلق بالصناديق المفتوحة أو صناديق الاستثمار المشتركة حيث يتم استرداد أسهم هذه الصناديق المسجلة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) وفقًا لقيمة أصولها الصافية.

بالرجوع إلى معادلة صافي قيمة الأصول لكل سهم (NAVPS) أعلاه ، تشمل الأصول إجمالي القيمة السوقية لاستثمارات الصندوق والنقد وما في حكم النقد والذمم المدينة والإيرادات المستحقة. تساوي الخصوم مجموع الالتزامات قصيرة الأجل وطويلة الأجل ، بالإضافة إلى جميع المصروفات المستحقة ، مثل رواتب الموظفين والمرافق والمصروفات التشغيلية الأخرى. قد يكون إجمالي عدد المصاريف كبيرًا حيث قد يتم تضمين جميع مصاريف الإدارة ومصروفات التوزيع والتسويق ورسوم وكيل النقل وأمين الحفظ ورسوم التدقيق.

الماخذ الرئيسية

يمثل NAVPS القيمة لكل سهم من صناديق الاستثمار المشتركة أو صناديق الاستثمار المتداولة أو الصندوق المقفل. غالبًا ما يستخدم في ما يتعلق بصناديق الاستثمار المفتوحة حيث يتم استبدال الأسهم بسعر NAV. ومع ذلك ، قد تختلف NAVPS بالنسبة للصناديق المغلقة وصناديق الاستثمار المتداولة.

مثال على كيفية استخدام صافي قيمة الأصول لكل سهم - NAVPS

النظر في صندوق مشترك مع 7.5 مليون سهم القائمة لديها 500 مليون دولار في الاستثمارات ، و 15 مليون دولار نقدا ، و 1.5 مليون دولار في الذمم المدينة والدخل المستحق من 250،000 دولار. أما بالنسبة للالتزامات ، فإن الصندوق لديه 20 مليون دولار كالتزامات قصيرة الأجل و 5 ملايين دولار كالتزامات طويلة الأجل. الصندوق لديه 35000 دولار من المصاريف التشغيلية المستحقة و 15000 دولار من المصروفات المستحقة الأخرى. يتم احتساب الأصول والخصوم و NAVPS على النحو التالي:

$\begin{matrix} الأصول = & $ 500 ، 000 ، 000 + $ 15 ، 000 ، 000 + $ 1 ، 500 ، 000 \\ + $ 250 ، 000 = $ 516 ، 750 ، 000 \\ المطلوبات = & $ 20 ، 000 ، 000 + $ 5 ، 000 ، 000 + $ 35 ، 000 \\ + $ 15 ، 000 = $ 25 ، 050 ، 000 \\ NAVPS = & \frac{$ 516 ، 750 ، 000 - $ 25 ، 050 ، 000}{7 ، 500 ، 000} \\ = & \frac{$ 491 ، 700 ، 000}{7 ، 500 ، 000} = $ 65.56 \end{matrix} \ start {align} text {Assets} = & \ \ $ 500،000،000 + \ $ 15،000،000 + \ $ 1،500،000 \\ \ phantom { text {Assets =}} & + \ \ $ 250،000 = \ $ 516،750،000 \\ \ text {Liabilities} = & \ \ $ 20،000،000 + \ $ 5،000،000 + \ $ 35،000 \\ \ phantom { text {Liabilities} =} & + \ \ $ 15،000 = \ $ 25،050،000 \\ \ text {NAVPS} = & \ \ frac { $ 516،750،000 - \ $ 25،050،000} { } \ = & \ \ frac { $ 491،700،000} {7،500،000} = \ $ 65.56 \\ \ end {align}$ الأصول = الأصول = الخصوم = المطلوبات = NAVPS == $ 500،000،000 + $ 15،000،000 + 1،500،000 $ + 250،000 $ = $ 516،750،000 $ 20،000،000 + $ 5،000،000 + 35،000 $ + 15،000 = $ 25،050،000،000 7،500،000 $ 516،750،000 $ $ 25،050،000 7،500،000 $ $ 65.56

بالنسبة لصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة ، غالباً ما تكون NAVPS متاحة بسهولة في مواقع مثل Morningstar. كما هو موضح أدناه ، قد يختلف سعر السوق و NAVPS في صناديق الاستثمار المتداولة. على سبيل المثال ، يبلغ سعر سوق SPDR S&P 500 ETF 279.14 دولارًا أمريكيًا اعتبارًا من 22 فبراير 2019 ، بينما تم تسجيل NAVPS في 279.18 دولارًا في Morningstar.

الفرق بين NAVPS وسعر السوق

بالنسبة لصندوق مشترك ، فإن NAVPS هو السعر الذي يتم عنده شراء الأسهم وبيعها في نهاية كل يوم تداول. تختلف الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) والصناديق المغلقة من حيث تداولها كأوراق مالية طوال يوم التداول. نظرًا لأن هذه الأنواع من الأموال تخضع لقوى السوق ، فإن NAVPS في أي وقت معين قد تختلف عن أسعار البيع والشراء الفعلية للأموال.

يتم احتساب NAVPS لـ ETFs والصناديق المغلقة في نهاية يوم التداول لأغراض إعداد التقارير ولكن يتم تحديثها عدة مرات في الدقيقة في الوقت الحقيقي طوال يوم التداول.

قيود استخدام صافي قيمة الأصول لكل سهم - NAVPS

في سياق البيانات المالية للشركات للشركات المتداولة في البورصة ، عادةً ما تكون القيمة NAVPS أو القيمة الدفترية للسهم أقل من سعر السوق للسهم. مبدأ محاسبة التكاليف التاريخي ، الذي يميل إلى التقليل من قيم الأصول ، وقوى العرض والطلب في السوق عموما دفع أسعار الأسهم أعلى من القيمة الدفترية للسهم التقييمات.

تعرف على المزيد حول صافي قيمة الأصول لكل سهم - NAVPS

للحصول على نظرة ثاقبة ، حول الفرق بين NAVPS لمؤسسة التدريب الأوروبية وسعر السوق.

جدول المحتويات: