هناك العديد من الفهارس لتتبع الأسهم ذات الحد الأقصى. المرجع الأكثر شيوعًا هو S&P Mid-Cap 400 ، لكن البعض الآخر يشمل Russell Midcap و Wilshire US Mid-Cap Index.
يستخدم كأداة للاستثمار في الأسهم أو مؤشر صناديق الاستثمار أو صناديق التبادل التجاري (ETFs) ، وهو مؤشر الأوراق المالية عبارة عن محفظة افتراضية من الأوراق المالية التي تمثل سوقًا محددة ، مثل رأس المال المتوسط أو الكبير أو الصغير. يشير مصطلح "الحد الأقصى" إلى القيمة السوقية ، والتي يتم حسابها بضرب سعر سهم الشركة في إجمالي عدد الأسهم القائمة.
لا يوجد تعريف واحد للأسهم متوسطة الحجم. ومع ذلك ، فإن مؤشرات ستاندرد آند بورز (ستاندرد آند بورز) تعرف منتصف الحد الأقصى من حيث القيمة السوقية من 300 مليون دولار إلى 4 مليارات دولار ، والرأسمال الكبير كقيمة سوقية تزيد على 4 مليارات دولار ، ورأس مال صغير كقيمة سوقية أقل من 300 مليون دولار. صناديق الاستثمار المتداولة المستندة إلى مؤشر S&P Mid-Cap Index تشمل SPDR S&P MidCap 400 ETF و Vanguard S&P MidCap 400 ETF ، على سبيل المثال.
يستخدم Russell Midcap ما يقرب من 200 إلى 1000 من أكبر الشركات في Russell Investments الخاصة بها ، ومؤشر Russell 2000 الأوسع نطاقًا. وبالمثل ، يستخدم مؤشر Wilshire US Mid-Cap Index الأسهم من 501 إلى 1000 في مؤشر Wilshire 5000. تنتج Russell و Wilshire أيضًا فهارس منفصلة كبيرة الحجم وقبعة صغيرة.
يمكن للمستثمرين المهتمين بتنويع محافظهم الاستثمارية إلى ما وراء الأسهم الكبيرة استخدام مؤشرات المؤشرات المتوسطة والصغيرة للمساعدة في تحديد أداء الشركات الصغيرة والمتوسطة والكبيرة ككل. يمكن للمستثمر أيضا استخدام مؤشر كمعيار للنظر في أداء سهم معين بالمقارنة مع الأسهم الأخرى في نفس الفئة.
تتبع المؤشرات الأخرى الأسهم الكبيرة جدًا (الصغيرة جدًا) والصغيرة جدًا (الصغيرة جدًا). يمكن أيضًا استخدام الفهارس لتتبع الأوراق المالية بناءً على معايير أخرى بصرف النظر عن الحجم. المؤشرات متاحة للاستثمارات الأجنبية وسوق السندات ، على سبيل المثال.
