يمكن أن يكون تحديد الأسهم ذات ذروة الشراء أو ذروة البيع جزءًا مهمًا من إنشاء مدخلات تجارية قابلة للحياة. على الرغم من وجود عدد من المؤشرات التي يمكن استخدامها لتقييم هذه الظروف ، فإن بعضها أكثر شعبية من غيرها. اثنين من أكثر المؤشرات شيوعًا لظروف ذروة الشراء أو ذروة البيع هما مؤشر القوة النسبية (RSI) ومؤشرات الاستوكاستك. كل قياس له نقاط القوة والضعف ولكن ، مثل معظم المؤشرات ، تكون الأقوى عند استخدامها جنبا إلى جنب.
تم تطوير مؤشر القوة النسبية (RSI) من قِبل J. Welles Wilder Jr. مؤشر القوة النسبية RSI عبارة عن مذبذب محدد النطاق ، مما يعني أنه يتقلب بين 0 و 100 حسب أداء الأمان الأساسي ، ويتم حسابه استنادًا إلى متوسط مكاسب الجلسات السابقة مقابل الخسائر. مع زيادة عدد الجلسات المستخدمة في الحساب ، يصبح القياس أكثر دقة. عندما يقترب مؤشر القوة النسبية لأوراق مالية معينة من 100 ، فهذا مؤشر على أن متوسط المكاسب يتجاوز بشكل متزايد متوسط الخسائر خلال الإطار الزمني المحدد. كلما ارتفع مؤشر القوة النسبية ، كان الاتجاه الصعودي أقوى وأطول. من ناحية أخرى ، ينتج عن الاتجاه الهبوطي الطويل والعنيف مؤشر القوة النسبية الذي يتحرك تدريجيا نحو الصفر.
تعتبر مستويات مؤشر القوة النسبية عند 80 أو أعلى في منطقة ذروة الشراء ، حيث يشير هذا إلى المدى الطويل بشكل خاص للأسعار المرتفعة على التوالي. يعتبر مستوى مؤشر القوة النسبية عند 30 أو أقل من ذروة البيع.
مؤشرات الاستوكاستك ، مثل مؤشر القوة النسبية RSI ، هي مؤشرات التذبذب في مدى محدد. ومع ذلك ، حيث يتم حساب مؤشر القوة النسبية على أساس متوسط الأرباح والخسائر ، يقارن مؤشر ستوكاستيك مستوى السعر الحالي بنطاقه خلال فترة زمنية محددة. تميل الأسهم إلى الإغلاق بالقرب من أعلى مستوياتها في اتجاه صعودي وقرب المستويات المنخفضة في اتجاه هبوطي. لذلك ، يتم تفسير حركة السعر التي تتحرك أبعد من هذه الحدود القصوى نحو منتصف النطاق على أنها استنفاد لزخم الاتجاه.
تعني القيمة العشوائية 100 أن الجلسة الحالية قد أغلقت عند أعلى سعر في الإطار الزمني المحدد. تعتبر القيمة العشوائية 80 أو أعلى مؤشرًا على حالة ذروة الشراء ، حيث تشير القيم 20 أو أقل إلى حالة التشبع في البيع.
كل من مؤشر القوة النسبية ومؤشر ستوكاستيك لديه نقاط القوة والضعف. مثل معظم المؤشرات الفنية ، فهي الأقوى عند استخدامها جنبًا إلى جنب مع الأدوات الأخرى المصممة لإنشاء نقاط دخول تجارية مثالية.
