متوسط المدى الحقيقي

ما هو متوسط المدى الحقيقي - ATR؟

متوسط المدى الحقيقي (ATR) هو مؤشر التحليل الفني الذي يقيس تقلبات السوق من خلال تحليل النطاق الكامل لسعر الأصل لتلك الفترة. على وجه التحديد ، ATR هو مقياس للتذبذب قدمه فني السوق J. Welles Wilder Jr. في كتابه ، "New Concepts in Technical Trading Systems".

يعتبر مؤشر المدى الحقيقي هو أعظم ما يلي: ارتفاع الحالي ناقص الانخفاض الحالي ؛ القيمة المطلقة للارتفاع الحالي ناقص الإغلاق السابق ؛ والقيمة المطلقة للانخفاض الحالي أقل من الإغلاق السابق. متوسط المدى الحقيقي هو متوسط متحرك ، يستخدم بشكل عام 14 يومًا ، للنطاقات الحقيقية.

TradingView.

الماخذ الرئيسية

متوسط المدى الحقيقي (ATR) هو مؤشر فني يقيس تقلبات السوق. وعادةً ما يتم اشتقاقه من المتوسط المتحرك لمدة 14 يومًا لسلسلة من مؤشرات المدى الحقيقي. تم تطويره أصلاً للاستخدام في أسواق السلع ولكن منذ ذلك الحين تم تطبيقه على جميع الأنواع الأوراق المالية.

حساب التقلب مع متوسط المدى الحقيقي

صيغة ل ATR هو

تتمثل الخطوة الأولى في حساب ATR في العثور على سلسلة من قيم النطاق الحقيقية للأمان. النطاق السعري للأصل في يوم تداول معين هو ببساطة ارتفاعه ناقص أدنى مستوى له. وفي الوقت نفسه ، فإن النطاق الحقيقي هو أكثر شمولية ويتم تعريفه على النحو التالي:

$\begin{matrix} تي R = ماكس \\ أ تي R = (\frac{1}{ن}) Σ_{(أنا = 1)}^{(ن)} تي R_{أنا} \\ أين: \\ تي R_{أنا} = مجموعة حقيقية معينة \end{matrix} \ تبدأ {محاذاة} & TR = \ text {Max} \ & ATR = \ bigg ( frac1n \ bigg) sum \ limit ^ {(n)} _ {(i = 1)} TR_i \\ & \ textbf {where:} \ & TR_i = \ text {نطاق حقيقي معين} \ & n = \ text {الفترة الزمنية المستخدمة} end {محاذاة}$ TR = MaxATR = (n1) (i = 1) ∑ (n) TRi حيث: TRi = نطاق حقيقي معين

كيفية حساب ATR

يمكن للمتداولين استخدام فترات زمنية أقصر من 14 يومًا لتوليد المزيد من إشارات التداول ، في حين أن الفترات الأطول لديها احتمال أعلى لتوليد إشارات تداول أقل. على سبيل المثال ، افترض أن المتداول على المدى القصير يرغب فقط في تحليل تقلب السهم على مدى خمسة أيام تداول. لذلك ، يمكن للمتداول حساب ATR لمدة خمسة أيام. بافتراض أن بيانات الأسعار التاريخية مرتبة بترتيب زمني عكسي ، فإن المتداول يجد الحد الأقصى للقيمة المطلقة للارتفاع الحالي مطروحًا منه القاع الحالي ، والقيمة المطلقة للارتفاع الحالي ناقص الإغلاق السابق والقيمة المطلقة للدنيا الحالية ناقصًا إغلاق السابق. يتم إجراء هذه الحسابات للنطاق الحقيقي لأيام التداول الخمسة الأخيرة ثم يتم حساب المتوسط لحساب القيمة الأولى لـ ATR لمدة خمسة أيام.

ماذا متوسط المدى الحقيقي يخبرك؟

طورت وايلدر في الأصل متوسط المدى الحقيقي (ATR) للسلع ، ولكن يمكن أيضًا استخدام المؤشر للأسهم والمؤشرات. ببساطة ، فإن الأسهم التي تعاني من درجة عالية من التقلب لديها ATR أعلى ، ومخزونات التقلب المنخفضة لديها ATR أقل. قد يستخدم فنيو السوق ATR للدخول والخروج من التداولات ، وهي أداة مفيدة للإضافة إلى نظام التداول. تم إنشاؤه للسماح للمتداولين بقياس التقلبات اليومية للأصل بدقة أكبر باستخدام حسابات بسيطة. لا يشير المؤشر إلى اتجاه السعر ؛ بدلاً من ذلك ، يتم استخدامه في المقام الأول لقياس التذبذب الناجم عن الفجوات والحد من تحركات الصعود أو الهبوط. ATR بسيط إلى حد ما في الحساب ويحتاج فقط إلى بيانات الأسعار التاريخية.

يشيع استخدام ATR كطريقة خروج يمكن تطبيقها بغض النظر عن كيفية اتخاذ قرار الدخول. تُعرف إحدى التقنيات الشائعة باسم "خروج الثريا" وتم تطويرها بواسطة Chuck LeBeau. يضع خروج الثريا نقطة توقف أسفل أعلى مستوى وصل إليه السهم منذ دخولك الصفقة. يتم تعريف المسافة بين أعلى ارتفاع ومستوى التوقف على أنها عدة مرات ATR. على سبيل المثال ، يمكننا طرح ثلاثة أضعاف قيمة ATR من أعلى ارتفاع منذ أن دخلنا الصفقة.

يمكن أن يعطي المدى المتوسط الحقيقي للمتداول مؤشراً على حجم التداول الذي سيتم طرحه في أسواق المشتقات. من الممكن استخدام نهج ATR لتحديد حجم التداول الذي يفسر رغبة المتداول الفردي في قبول المخاطر وكذلك تقلبات السوق الأساسية. ( للحصول على مثال مفصل حول كيفية استخدام ATR لهذا الغرض ، اقرأ مقالتنا ، Sizing A Futures Trade باستخدام Average True Range .)

مثال عن كيفية استخدام ATR

كمثال افتراضي ، افترض أن القيمة الأولى لـ ATR لمدة خمسة أيام يتم حسابها عند 1.41 ويبلغ المدى الحقيقي لليوم السادس 1.09. يمكن تقدير قيمة ATR المتسلسلة بضرب القيمة السابقة لـ ATR بعدد الأيام الأقل من يوم واحد ، ثم إضافة النطاق الحقيقي للفترة الحالية للمنتج. بعد ذلك ، اقسم المجموع على الإطار الزمني المحدد. على سبيل المثال ، تقدر القيمة الثانية لـ ATR بـ 1.35 ، أو (1.41 * (5 - 1) + (1.09)) / 5. ثم يمكن تكرار الصيغة على مدار الفترة الزمنية بأكملها.

حدود ATR

هناك اثنين من القيود الرئيسية لاستخدام مؤشر المدى الحقيقي المتوسط. الأول هو أن ATR مقياس شخصي - بمعنى أنه مفتوح للتفسير. لا توجد قيمة ATR واحدة ستخبرك بكل تأكيد بأن الاتجاه على وشك الانعكاس أم لا. بدلاً من ذلك ، يجب دائمًا مقارنة قراءات ATR مع القراءات السابقة للتعرّف على قوة الاتجاه أو ضعفه.

ثانيًا ، ATR يقيس أيضًا التقلبات وليس اتجاه سعر الأصل. قد ينتج عن ذلك أحيانًا إشارات متضاربة ، لا سيما عندما تواجه الأسواق محاور أو عندما تكون الاتجاهات في نقاط تحول. على سبيل المثال ، قد تؤدي الزيادة المفاجئة في مؤشر ATR بعد التحرك الكبير للاتجاه السائد إلى أن يعتقد بعض المتداولين أن مؤشر ATR يؤكد الاتجاه القديم ؛ ومع ذلك ، قد لا يكون هذا هو الحال بالفعل.

(انظر التالي: أدخل إقليمًا مربحًا متوسط المدى الحقيقي )

جدول المحتويات:

متوسط ​​المدى الحقيقي

ما هو متوسط ​​المدى الحقيقي - ATR؟