جدول المحتويات
- مقارنة الفوركس بالأسواق الأخرى
- ما هي لجنة فوركس؟
- 3. ما هو نقطة؟
- ما هي نقطة؟
- ماذا تتداول حقا؟
- ما تداول العملات في الفوركس؟
- ما هي تجارة تحمل العملة؟
- مصطلحات الفوركس الأخرى
على الرغم من أن forex (FX) هي أكبر سوق مالي في العالم ، إلا أنها تعد منطقة غير مألوفة نسبيًا لتجار التجزئة. حتى تعميم التداول عبر الإنترنت ، كانت FX في المقام الأول مجال المؤسسات المالية الكبيرة والشركات متعددة الجنسيات وصناديق التحوط. ومع ذلك ، فقد تغيرت الأوقات ، وأصبح تجار التجزئة الأفراد متعطشون الآن للحصول على معلومات حول الفوركس.
سواء كنت مبتدئًا في سوق العملات الأجنبية أو كنت بحاجة فقط إلى دورة تنشيطية حول أساسيات تداول العملات ، فإليك إجابات لبعض الأسئلة الأكثر شيوعًا المتعلقة بسوق العملات الأجنبية.
أعلى 5 أسئلة حول تجارة العملات أجاب
1. كيف تقارن الفوركس بالأسواق الأخرى؟
بخلاف الأسهم أو العقود المستقبلية أو الخيارات ، لا يتم تداول العملات في بورصة منظمة ، ولا يخضع لسيطرة أي هيئة إدارية مركزية. لا توجد غرف مقاصة لضمان التداولات ، ولا توجد لجنة تحكيم للفصل في المنازعات. يتداول جميع الأعضاء مع بعضهم البعض بناءً على اتفاقيات الائتمان. في الأساس ، لا يعتمد العمل في أكبر الأسواق وأكثرها سيولة في العالم على شيء أكثر من مجرد مصافحة مجازية.
للوهلة الأولى ، هذا الترتيب المخصص محير للمستثمرين الذين اعتادوا على البورصات المهيكلة مثل بورصة نيويورك (NYSE) أو بورصة شيكاغو التجارية (CME). ومع ذلك ، فإن هذا الترتيب يعمل في الممارسة. يوفر التنظيم الذاتي سيطرة فعالة على السوق لأن المشاركين في سوق العملات يجب عليهم التنافس والتعاون. بالإضافة إلى ذلك ، أصبح تجار الفوركس في الولايات المتحدة ذوي السمعة الطيبة في الولايات المتحدة أعضاء في الرابطة الوطنية للعقود الآجلة (NFA) ، وبقيامهم بذلك ، يوافق تجار الفوركس على ربط التحكيم في حالة حدوث أي نزاع. لذلك ، من الأهمية بمكان أن يقوم أي عميل تجزئة يفكر في تداول العملات بذلك فقط من خلال شركة عضو في NFA.
يختلف سوق العملات الأجنبية عن الأسواق الأخرى بطرق فريدة أخرى. يمكن للتجار الذين يعتقدون أن زوج العملة EUR / USD أن يهبط للأسفل أن يختصر الزوج عند الرغبة. لا توجد قاعدة ارتفاع في سوق العملات الأجنبية كما هو الحال في الأسهم. لا توجد أيضًا قيود على حجم مركزك (كما هو الحال في العقود المستقبلية). وبالتالي ، من الناحية النظرية ، يمكن للمتداول بيع عملة بقيمة 100 مليار دولار إذا كان لديهم رأس مال كاف.
في سياق آخر ، يكون للمتداول حرية التصرف بناءً على المعلومات بطريقة يمكن اعتبارها تداولًا داخليًا في الأسواق التقليدية. على سبيل المثال ، يكتشف المتداول من أحد العملاء الذي يعرف أن محافظ بنك اليابان (BOJ) أن بنك اليابان يخطط لرفع أسعار الفائدة في اجتماعه المقبل ؛ التاجر حر في شراء أكبر قدر ممكن من الين. لا يوجد شيء مثل التداول من الداخل في سوق العملات الأجنبية - البيانات الاقتصادية الأوروبية ، مثل أرقام العمالة الألمانية ، غالبًا ما يتم تسريبها قبل أيام من صدورها رسميًا.
قبل أن نتركك مع انطباع أن FX هي الغرب المتوحش للتمويل ، لاحظ أن هذا هو السوق الأكثر سيولة وسيولة في العالم. يتم تداوله على مدار 24 ساعة يوميًا ، من الساعة 5 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الأحد إلى الساعة 4 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الجمعة ، ونادراً ما يكون هناك أي ثغرات في السعر. إن حجمها ونطاقها (من آسيا إلى أوروبا إلى أمريكا الشمالية) يجعلان سوق العملات متاحًا في العالم.
سوق الفوركس عبارة عن سوق يعمل على مدار 24 ساعة ينتج بيانات مهمة يمكن استخدامها لقياس تحركات الأسعار في المستقبل. إنه السوق المثالي للمتداولين الذين يستخدمون الأدوات التقنية.
2. ما هي لجنة فوركس؟
عادةً ما يستخدم المستثمرون الذين يتاجرون بالأسهم أو العقود المستقبلية أو الخيارات وسيط يعمل وكيلاً في المعاملة. يأخذ الوسيط الأمر إلى البورصة ويحاول تنفيذه وفقًا لتعليمات العميل. يدفع الوسيط عمولة عندما يشتري العميل ويبيع الأداة القابلة للتداول لتوفير هذه الخدمة.
لا يوجد لدى سوق الفوركس عمولات. على عكس الأسواق القائمة على التبادل ، فإن سوق العملات الأجنبية سوق رئيسي فقط. شركات الفوركس تجار ، وليس سماسرة. على عكس الوسطاء ، يتحمل التجار مخاطر السوق من خلال العمل كطرف مقابل في تداول المستثمر. لا يتقاضون عمولة ؛ بدلاً من ذلك ، يكسبون أموالهم من خلال فرق السعر بين العرض والطلب.
في سوق العملات الأجنبية ، لا يمكن للمستثمر محاولة الشراء على العرض أو البيع في العرض كما هو الحال في الأسواق القائمة على التبادل. من ناحية أخرى ، بمجرد مسح السعر لتكلفة السبريد ، لا توجد رسوم أو عمولات إضافية. كل قرش واحد مكتسب هو ربح خالص للمستثمر. ومع ذلك ، فإن حقيقة أن المتداولين يجب عليهم دائمًا التغلب على فروق السعر / العرض ، تجعل عملية التوسع في العملات أكثر صعوبة في العملات الأجنبية.
الماخذ الرئيسية
- يعتمد تداول العملات على اتفاقيات الائتمان ، والتي ليست أكثر من مصافحة مجازية. تداول العملات الأجنبية يخضع للتنظيم الذاتي لأن المشاركين يجب أن يتنافسوا ويتعاونوا على حد سواء. لا توجد قاعدة تصاعدية في سوق العملات كما هو الحال في الأسهم. على عكس العقود الآجلة ، لا توجد حدود لحجم مركز المتداول. يستخدم متداولو سوق الفوركس عادةً وسيطًا يتقاضى رسوم العمولات. النقطة هي نقطة مئوية وهي أصغر زيادة في تداول العملات الأجنبية.
3. ما هو نقطة؟
Pip تعني النسبة المئوية وهي أصغر زيادة في تداول العملات الأجنبية. في سوق العملات الأجنبية ، يتم تحديد الأسعار حتى النقطة العشرية الرابعة. على سبيل المثال ، إذا تم تسعير قطعة صابون في الصيدلة عند 1.20 دولار ، في سوق العملات الأجنبية ، سيتم نقل نفس قطعة الصابون عند 1.2000. التغيير في تلك النقطة العشرية الرابعة يسمى 1 نقطة وعادة ما يساوي 1/100 عشر من 1 ٪. من بين العملات الرئيسية ، الاستثناء الوحيد لتلك القاعدة هو الين الياباني. تبلغ قيمة الدولار الواحد حوالي 100 ين ياباني. لذلك ، في زوج USD / JPY ، يتم نقل الاقتباس فقط إلى نقطتين عشريتين (أي إلى 1/100 من الين ، مقابل 1/1000 مع عملات رئيسية أخرى).
4. ماذا تتداول حقا؟
الجواب القصير هو لا شيء. سوق التجزئة FX هو مجرد سوق المضاربة. لا يوجد تبادل فعلي للعملات على الإطلاق. جميع الصفقات موجودة ببساطة كإدخالات على الكمبيوتر ويتم صافيها حسب سعر السوق. للحسابات المقومة بالدولار ، يتم حساب جميع الأرباح أو الخسائر بالدولار وتسجيلها على هذا النحو في حساب المتداول.
السبب الرئيسي لوجود سوق العملات الأجنبية هو تسهيل تبادل عملة إلى أخرى للشركات متعددة الجنسيات التي تحتاج إلى المتاجرة بالعملات بشكل مستمر (على سبيل المثال ، كشوف المرتبات ، ودفع ثمن السلع والخدمات من البائعين الأجانب ، وعمليات الدمج والاستحواذ). ومع ذلك ، فإن احتياجات الشركات اليومية هذه لا تشكل سوى حوالي 20 ٪ من حجم السوق. ثمانون في المائة من عمليات التداول في سوق العملات هي بطبيعتها المضاربة التي تقوم بها المؤسسات المالية الكبيرة ، وصناديق التحوط بمليارات الدولارات ، والأفراد الذين يرغبون في التعبير عن آرائهم بشأن الأحداث الاقتصادية والجيوسياسية لهذا اليوم.
نظرًا لأن العملات تتداول دائمًا في أزواج ، وعندما يقوم المتداول بالتداول ، يكون هذا المتداول دائمًا عملة واحدة ويقصر الآخر. على سبيل المثال ، إذا قام التاجر ببيع قطعة قياسية واحدة (أي ما يعادل 100000 وحدة) من EUR / USD ، فقد قاموا بتبادل اليورو مقابل الدولار وسيصبحون الآن باليورو القصير والدولار الطويل. لفهم هذه الديناميكية بشكل أفضل ، يقوم الفرد الذي يقوم بشراء جهاز كمبيوتر من متجر للالكترونيات بمبلغ 1000 دولار بتبادل الدولارات للكمبيوتر. هذا الفرد قصير 1000 دولار وجهاز كمبيوتر واحد طويل. سيبلغ طول المتجر 1000 دولار ، لكن الآن يوجد جهاز كمبيوتر واحد في المخزون. ينطبق نفس المبدأ على سوق العملات الأجنبية ، باستثناء أنه لا يوجد تبادل فعلي. في حين أن جميع المعاملات هي مجرد إدخالات الكمبيوتر ، فإن العواقب ليست أقل واقعية.
5. ما تداول العملات في الفوركس؟
على الرغم من أن بعض تجار التجزئة يتاجرون بالعملات الغريبة مثل البات التايلندي أو الكورونا التشيكية ، فإن غالبية المتداولين يتاجرون في أزواج العملات السبعة الأكثر سيولة في العالم ، وهي "العملات الرئيسية" الأربعة:
- EUR / USD (اليورو / الدولار) USD / JPY (الدولار / الين الياباني) GBP / USD (الجنيه البريطاني / الدولار) USD / CHF (الدولار / الفرنك السويسري)
وأزواج السلع الثلاثة:
- AUD / USD (الدولار الأسترالي / الدولار) USD / CAD (الدولار / الدولار الكندي) NZD / USD (الدولار النيوزيلندي / الدولار)
تمثل أزواج العملات هذه إلى جانب مجموعاتها المختلفة (مثل EUR / JPY و GBP / JPY و EUR / GBP) أكثر من 95٪ من جميع عمليات المضاربة في سوق العملات الأجنبية. نظرًا لقلة عدد أدوات التداول - حيث يتم تداول 18 زوجًا فقط وعبورًا نشطًا - فإن سوق العملات الأجنبية أكثر تركيزًا بكثير من سوق الأوراق المالية.
6. ما هي تجارة تحمل العملة؟
Carry هي التجارة الأكثر شعبية في سوق العملات ، حيث تمارسها أكبر صناديق التحوط وأصغر المضاربين بالتجزئة. تعتمد تجارة المناقلة على حقيقة أن كل عملة في العالم لها مصلحة مرتبطة بها. يتم تحديد أسعار الفائدة قصيرة الأجل هذه من قبل البنوك المركزية في هذه البلدان: مجلس الاحتياطي الفيدرالي في الولايات المتحدة وبنك اليابان في اليابان وبنك إنجلترا في المملكة المتحدة.
مفهوم حمل واضح ومباشر. يتاجر التاجر في العملة بسعر فائدة مرتفع والتمويلات التي تشتري بعملة ذات معدل فائدة منخفض. على سبيل المثال ، في عام 2005 ، كان من أفضل الأزواج تقاطع NZD / JPY. شهد الاقتصاد النيوزيلندي ، مدفوعًا بالطلب الكبير على السلع من الصين وسوق الإسكان الساخن ، ارتفاعًا في معدلات الفائدة إلى 7.25 في المائة وبقي هناك بينما ظلت المعدلات اليابانية عند 0٪. يمكن للمتداول الذي يقوم بالشراء على NZD / JPY أن يحصد 725 نقطة أساس في العائد وحده. على أساس الرافعة المالية 10: 1 ، كان من الممكن أن ينتج عن التجارة المحمولة بالدولار النيوزيلندي / الين الياباني عائد سنوي بنسبة 72.5 ٪ من فروق أسعار الفائدة دون أي مساهمة من زيادة رأس المال. يوضح هذا المثال سبب انتشار تجارة الحمل.
قبل التسرع في السعي وراء الزوج ذو العائد المرتفع التالي ، ومع ذلك ، يرجى العلم أنه عندما تكون التجارة المحمولة غير مناسبة ، فإن الانخفاضات يمكن أن تكون سريعة وشديدة. تُعرف هذه العملية باسم تصفية تجارة تحمل العملة وتحدث عندما يقرر غالبية المضاربين أن تجارة المناقلة قد لا تنطوي على إمكانات مستقبلية. لكل متداول يسعى إلى الخروج من مركزه في وقت واحد ، تختفي العطاءات ، والأرباح من فروق أسعار الفائدة لا تكاد تكفي لتعويض خسائر رأس المال. التوقع هو مفتاح النجاح: أفضل وقت لوضع الحمل هو في بداية دورة تشديد الأسعار مما يتيح للمتداول الركوب مع زيادة فروق أسعار الفائدة.
مصطلحات الفوركس الأخرى
كل الانضباط له المصطلحات ، وسوق العملات لا يختلف. فيما يلي بعض المصطلحات التي يجب أن يعرفها متداول العملات المتمرس:
- الكيبل ، الجنيه الإسترليني ، الجنيه: ألقاب للجنيه الإسترليني الجنيه الإسترليني ، باك: الألقاب مقابل الدولار الأمريكي سويسي: الاسم المستعار للفرنك السويسري الاسترالي: الاسم المستعار للدولار الأسترالي الكيوي: الاسم المستعار للدولار النيوزيلندي Loonie ، الدولار الصغير: الألقاب لل الشكل بالدولار الكندي : مصطلح FX يشير إلى رقم مستدير مثل 1.2000 Yard: مليار وحدة ، كما في "لقد بعت بضعة ياردات من الجنيه الاسترليني".
الخط السفلي
يمكن أن تكون فوركس استراتيجية تداول مربحة ، لكنها متقلبة ، للمستثمرين عديمي الخبرة وذوي الخبرة. في حين أن الوصول إلى السوق - من خلال وسيط ، على سبيل المثال - أصبح أسهل من أي وقت مضى ، فإن الإجابات على الأسئلة الستة المذكورة أعلاه ستكون بمثابة دليل تمهيدي لهؤلاء الذين يغوصون في تداول العملات الأجنبية.
