نظرًا لوجود العديد من الأوجه التي يجب إلقاء نظرة عليها عند التفكير في شراء الأسهم ، فمن السهل نسيان الأشياء الصغيرة. إن أمر وقف الخسارة هو أحد تلك الأشياء الصغيرة ، ولكنه يمكن أن يحدث فرقًا كبيرًا. يمكن للجميع الاستفادة من هذه الأداة بطريقة أو بأخرى. اقرأ لتكتشف لماذا.
ما هو أمر وقف الخسارة؟
أمر إيقاف الخسارة هو أمر يوضع مع الوسيط للشراء أو البيع بمجرد وصول السهم إلى سعر معين. تم تصميم وقف الخسارة للحد من خسارة المستثمر في مركز الأمان. تحديد أمر إيقاف الخسارة بنسبة 10٪ أقل من السعر الذي اشتريت به السهم سيحد من خسارتك إلى 10٪. على سبيل المثال ، لنفترض أنك اشتريت للتو Microsoft (Nasdaq: MSFT) بسعر 20 دولارًا للسهم. مباشرة بعد شراء الأسهم ، تقوم بإدخال أمر إيقاف الخسارة بمبلغ 18 دولارًا. إذا انخفض السهم إلى أقل من 18 دولارًا ، فسيتم بيع الأسهم الخاصة بك بسعر السوق السائد.
إستراتيجية طلب وقف الخسارة
والإيجابيات والسلبيات
ميزة أمر إيقاف الخسارة هو أنك لست مضطرًا لمراقبة كيفية أداء الأسهم يوميًا. هذه الراحة مفيدة بشكل خاص عندما تكون في إجازة أو في موقف يمنعك من مشاهدة أسهمك لفترة طويلة.
العيب هو أن التقلب على المدى القصير في سعر السهم يمكن أن ينشط سعر الإيقاف. المفتاح هو اختيار نسبة وقف الخسارة التي تسمح للسهم بالتقلب يوما بعد يوم مع منع أكبر قدر ممكن من مخاطر الهبوط. إن وضع حد لإيقاف الخسارة بنسبة 5٪ على سهم له تاريخ من التقلب بنسبة 10٪ أو أكثر خلال أسبوع ، ليس هو أفضل استراتيجية. على الأرجح ستخسر المال على العمولة الناتجة عن تنفيذ أمر وقف الخسارة.
لا توجد قواعد صارمة وسريعة للمستوى الذي ينبغي عنده وضع الوقف. يعتمد هذا تمامًا على أسلوب الاستثمار الفردي الخاص بك: قد يستخدم المتداول النشط 5٪ بينما قد يختار المستثمر طويل الأجل 15٪ أو أكثر.
شيء آخر يجب أخذه في الاعتبار هو أنه بمجرد وصولك إلى سعر الإيقاف ، يصبح أمر الإيقاف أمرًا للسوق وقد يكون السعر الذي تبيعه مختلفًا كثيرًا عن سعر الإيقاف. هذه الحقيقة خاصة في سوق سريعة الحركة حيث يمكن أن تتغير أسعار الأسهم بسرعة.
أحد القيود الأخيرة مع أمر إيقاف الخسارة هو أن العديد من الوسطاء لا يسمحون لك بوضع أمر إيقاف على بعض الأوراق المالية مثل أسهم OTC Bulletin Board أو أسهم قرش.
الماخذ الرئيسية
- يمكن أن يستفيد معظم المستثمرين من تنفيذ أمر وقف الخسارة. تم تصميم وقف الخسارة للحد من خسارة المستثمر في أحد المراكز الأمنية التي تؤدي إلى خطوة غير مواتية. ومن المزايا الرئيسية لاستخدام أمر إيقاف الخسارة أنك لست بحاجة إلى راقب ممتلكاتك يوميًا. ومن العيوب أن تقلب الأسعار على المدى القصير يمكن أن ينشط التوقف ويؤدي إلى بيع غير ضروري.
ليس فقط لمنع الخسائر
يُعتقد عادةً أن أوامر وقف الخسارة هي وسيلة لمنع الخسائر ، وبالتالي تحمل الاسم نفسه. استخدام آخر لهذه الأداة ، مع ذلك ، هو جني الأرباح ، وفي هذه الحالة يشار إليها أحيانًا باسم "وقف زائدة". هنا ، يتم تعيين أمر إيقاف الخسارة بنسبة مئوية أقل من سعر السوق الحالي ، وليس السعر الذي اشتريته به. يتم ضبط سعر وقف الخسارة مع تقلب سعر السهم. تذكر ، إذا ارتفع السهم ، فإن ما لديك هو ربح غير محقق ، مما يعني أنك لا تملك النقد في يدك حتى تبيع. يتيح لك استخدام الوقف المتحرك السماح للأرباح بالتشغيل مع ضمان في الوقت نفسه تحقيق مكاسب رأسمالية محققة على الأقل.
متابعة مع مثال Microsoft الخاص بنا من الأعلى ، قل أنك قمت بتعيين أمر إيقاف زائدة بنسبة 10٪ أقل من السعر الحالي ، وارتفعت أسعار الأسهم إلى 30 دولارًا في غضون شهر. عندئذٍ ، سيتم قفل أمر وقف الخسارة عند 27 دولارًا للسهم (30 دولارًا - (10٪ × 30 دولارًا) = 27 دولارًا). لأن هذا هو أسوأ سعر تتلقاه ، حتى لو كان السهم قد انخفض بشكل غير متوقع ، فلن يكون في المنطقة الحمراء. بالطبع ، ضع في اعتبارك أن أمر إيقاف الخسارة لا يزال أمرًا سوقيًا - فهو ببساطة يظل خاملاً ويتم تنشيطه فقط عندما يتم الوصول إلى سعر الإطلاق - لذلك قد يكون السعر الذي يتم تداوله في الواقع لديك مختلفًا قليلاً عن سعر التشغيل المحدد.
مزايا أمر وقف الخسارة
بادئ ذي بدء ، فإن جمال أمر وقف الخسارة هو أنه لا يكلف شيئا للتنفيذ. يتم تحصيل العمولة العادية الخاصة بك فقط بمجرد الوصول إلى سعر وقف الخسارة ويجب بيع السهم. يمكنك التفكير في الأمر باعتباره بوليصة تأمين مجانية.
الأهم من ذلك ، أن وقف الخسارة يسمح باتخاذ القرارات لتكون خالية من أي تأثيرات عاطفية. يميل الناس إلى الوقوع في حب الأسهم ، معتقدين أنهم إذا أعطوا الأسهم فرصة أخرى ، فسوف يتحقق ذلك. هذا يسبب التسويف والتأخير ، عند إعطاء الأسهم فرصة أخرى قد يؤدي فقط إلى خسائر متزايدة.
بغض النظر عن نوع المستثمر الذي أنت عليه ، يجب أن تعرف سبب امتلاكك لسهم. ستختلف معايير المستثمر ذي القيمة عن مستثمر النمو ، والتي ستظل مختلفة عن المتداول النشط. قد تنجح أي استراتيجية ، ولكن فقط إذا التزمت بهذه الاستراتيجية. هذا يعني أيضًا أنه إذا كنت مستثمرًا قويًا في عمليات الشراء والاحتفاظ ، فستكون أوامر وقف الخسارة الخاصة بك بجوار الفائدة.
النقطة المهمة هنا هي أن تكون واثقًا من استراتيجيتك وأن تستمر في تنفيذ خطتك. يمكن أن تساعدك أوامر إيقاف الخسارة على البقاء على المسار الصحيح دون تعكير في حكمك بالعاطفة.
أخيرًا ، من المهم أن ندرك أن أوامر وقف الخسارة لا تضمن أنك تجني الأموال في سوق الأوراق المالية ؛ لا يزال عليك اتخاذ قرارات استثمارية ذكية. إذا لم تفعل ذلك ، فسوف تخسر الكثير من المال الذي ستفقده دون توقف الخسارة ، فقط بمعدل أبطأ بكثير.
استنتاج
إن أمر وقف الخسارة هو أداة بسيطة ، لكن الكثير من المستثمرين يفشلون في استخدامه. سواء لمنع الخسائر المفرطة أو لجني الأرباح ، يمكن لجميع أنماط الاستثمار تقريبًا الاستفادة من هذه التجارة. فكر في وقف الخسارة كوثيقة تأمين: تأمل ألا تضطر إلى استخدامها ، ولكن من الجيد أن تعرف أن لديك الحماية إذا احتجت إليها.
