كانت الأسواق الناشئة واحدة من أكثر مجالات الاستثمار سخونة منذ أوائل العقد الأول من القرن العشرين ، حيث ظهرت أموال جديدة وطرق جديدة للاستثمار في كل وقت. على الرغم من أنه لا يوجد شك في أن المكاسب الضخمة تنتظر المستثمرين الذين يمكنهم العثور على الاستثمار المناسب في الأسواق الناشئة في الوقت المناسب ، إلا أن المخاطر التي ينطوي عليها الأمر تكون في بعض الأحيان أقل من قيمتها. (لمعرفة المزيد ، راجع ما هو اقتصاد السوق الناشئة؟ )
البرنامج التعليمي: الصناديق المتداولة في البورصة
عندما تمشي خطوة عالية الخطورة ومكافأة عالية ، عليك أن تسأل نفسك ما إذا كنت على استعداد للتخلي عن الأمان لجزء من الإجراء. باختصار ، عليك أن تقرر ما إذا كان الاستثمار في الأسواق الناشئة يناسبك أم لا. سننظر إلى الحقائق ونحاول مساعدتك في اتخاذ قرار مستنير.
ما هي الأسواق الناشئة؟
ببساطة ، تصف الأسواق الناشئة الاقتصادات التي تقع بين مراحل "النامية" و "المتقدمة". تمامًا مثل المراهق الذي يقع بين الطفولة والبلوغ ، تحدث مرحلة الأسواق الناشئة عندما ترى الاقتصادات نموها الأسرع - وكذلك أكبر التقلبات.
من عام 2000 إلى 2011 ، تضخمت اقتصادات الأسواق الناشئة لتشمل البرازيل والصين والهند وروسيا - والمعروفة مجتمعة باسم دول البريك - وكذلك فيتنام وجنوب أفريقيا وغيرها الكثير اعتمادًا على مدى تعريفك "الناشئ" بإحكام أو معارضة إلى "النامية". بشكل عام ، يبحث المستثمرون والاقتصاديون عن مكان حلو حيث انتهت الآلام السياسية والاجتماعية المتنامية إلى حد كبير وبدأ النمو الاقتصادي للتو. كما قد تكون خمنت على الأرجح ، هذا القول أسهل من القيام به.
مخاطر السوق الناشئة
ما هي مخاطر الاستثمار في الأسواق الناشئة؟ التأخر والخطأ هما خطران. (لمساعدتك على فهم المخاطر التي تنطوي عليها ، اقرأ مخاطر الاستثمار في الأسواق الناشئة .)
في عداد المفقودين القطار
التأخر هو أكثر الأخطار شيوعًا. ليس سراً الآن أن الصين سوق ناشئة أصبحت قوة اقتصادية. الجميع يتحدث عن الصين والفرص جيدة - ما لم تكن عارًا تمامًا - ترتدي شيئًا مصنوعًا في الصين. نظرًا لأن الصين معروفة جيدًا ، فإن فرصها جيدة أيضًا لأن الكثير من النمو قد تم بالفعل. يمكنك رؤية ذلك من خلال الاطلاع على SPDR S&P China ETF (NYSE: GXC).
تستثمر SPDR S&P China ETF في الشركات الصينية الكبيرة ويمكن اعتبار معدل نموها بمثابة عامل ضار للاقتصاد الصيني. في ما يلي العائدات التي تمت حتى نهاية يونيو 2011 ، بإذن من Google Finance ، موزعة حسب الفترة الزمنية:
| 6 شهر العائد | عودة 1 سنة | عائد 5 سنوات |
| 3.45٪ | 11.57٪ | 46.27٪ |
حدثت أكبر قمة في عام 2007 ، بعد وقت قصير من إطلاق الصندوق. ارتفعت بشكل مذهل بنسبة 102٪ قبل أن تتراجع بسبب ضغوط أزمة الرهن العقاري.
لذلك فإن الشخص الذي اشترى في عام 2007 حقق عائدات ممتازة. على الرغم من أن 46.27 ٪ ليس 102 ٪ ، فإنه لا يزال مدهش جدا. ومع ذلك ، فإن الشخص الذي اشترى في وقت لاحق من عام 2007 (بالقرب من تلك الذروة) ، انخفض بنسبة تزيد عن 20 ٪ إذا كان يحتفظ بصندوق الاستثمار المتداول حتى يونيو 2011. كما ترون ، فإن توقيت استثمارك يحدث فرقًا كبيرًا نظرًا لنمو الأسواق الناشئة الأسواق ليست ثابتة ، وليس هناك نقص في التراجع.
في نقاط مختلفة خلال الفترة 2007-2011 ، كان تداول ETF في الصين منخفضًا للغاية على الرغم من أن الاتجاه العام لخمسة أعوام قد ارتفع. إذا اشتريت في أكتوبر 2008 - أعماق الانهيار المالي - لكنت ستربح حوالي 130٪ في محفظتك بحلول عام 2010.
باختصار ، يمكن أن تكون الأسواق الناشئة متقلبة للغاية ، وتتأرجح لأعلى ولأسفل في حركات حادة. هذا يجعل توقيت الاستثمار مهم جدا. عندما يتحدث الجميع عن الصين ، فإن الصين غالية الثمن. عندما يبيع الجميع الصين ، قد يكون هذا هو أفضل وقت للشراء. (لمزيد من توضيح نقطة التوقيت ، راجع وقت التداول ).
اختيار الحصان الخطأ
الخطر الآخر هو أصعب قليلا لقياس. كونك مخطئًا هو احتمال يواجهه المستثمرون سواء اشتروا الأسهم في الداخل أو الخارج. ومع ذلك ، يمكن للاقتصادات الناشئة تحمل بعض المخاطر الإضافية عندما يتعلق الأمر بالخطأ. هذا ببساطة لأن تقلبات الأسعار أكبر بكثير. إن عملية التحول إلى اقتصاد متقدم لا تمثل مسارًا أحادي الاتجاه. يمكن أن تواجه البلدان اضطرابات سياسية أو كوارث طبيعية أو مجموعة من الأحداث الأخرى التي ستدفعها إلى الوراء لسنوات - ما يكلف المستثمرين المتحمسين الذين اشتروا الأمل.
روسيا ، على سبيل المثال ، تتناوب بين السوق الناشئة والاقتصاد النامي منذ التسعينيات. تسببت ندوب الشيوعية وبعض سوء الإدارة النقدية في تخلف كبير عن سداد الديون التي دمرت الروبل وجعلت البلاد أرضاً هدرًا مستثمرة لعدة سنوات. ومع ذلك ، تقع روسيا أيضًا على بعض أكثر الأراضي خصوبة وجيولوجيا خارج كندا. النفط هو المصدر الرئيسي للدخل الآن ، لكن يجب أن تمتلك روسيا أيضًا رواسب معدنية بحجم مماثل. لذلك يمكن اعتبار روسيا منطقة استثمار سيئة في ضوء واحد وذكية في أخرى. الأمر نفسه ينطبق على كل اقتصاد ناشئ من البرازيل إلى تركيا.
لماذا يجب أن تستثمر: المكافآت
إذا كان كل شيء متقلبًا ومحفوفًا بالمخاطر ، فلماذا يستثمر الناس؟ لأن المكافآت يمكن أن تفوق بكثير المخاطر إذا تم ممارسة بعض الحذر الأساسي. تذكر الصين عائد مخيب للآمال لمدة خمس سنوات من مجرد 46.27 ٪؟ خلال نفس الفترة الزمنية (مايو ، 2007 - يونيو 2011) ، عاد مؤشر داو جونز - وهو ضحية للاقتصاد الأمريكي - بنسبة 1.2 ٪.
تظهر الفجوة نفسها في العائدات بين الاقتصادات الناشئة والمتطورة في جميع أنحاء العالم. هذا لا يعني أنه لا توجد استثناءات ، ولكن على وجه العموم ، سيتم العثور على أكبر نمو وأعلى الأسهم عائدًا في أسرع الاقتصادات نمواً.
النمو مع مخاطر معقولة
يكمن سر إضافة نمو الأسواق الناشئة في محفظتك في تحمل مخاطر معقولة فقط. يمكنك تحقيق عوائد ضخمة عن طريق تجميع مدخراتك في كل سهم صيني في TSE Venture ، لكن فرصتك جيدة في أن تواجه مشكلات في النوم ليلًا عندما تكون هناك أعمال شغب في الصين أو شركة خاصة مصادرة من قبل الحكومة.
لحسن الحظ ، هناك طرق أفضل وأكثر أمانًا لإضافة الأسواق الناشئة إلى مجموعة أدوات الاستثمار الخاصة بك. تعتبر صناديق الاستثمار المتداولة (ETF) مهمة لإضافة دولة كاملة أو مجموعات من البلدان ، والعديد من الصناديق متخصصة في العثور على أسهم من كل حجم لملء محفظة مستثمر.
أيضًا ، تقدم العديد من شركات الرقائق الزرقاء الأمريكية نطاقًا لائقًا من التعرض للأسواق الناشئة لمجرد أنها عالمية حقًا. فحم الكوك مشهور في الصين كما هو الحال في كندا والولايات المتحدة واليابان ، ويعكس مزيج إيرادات كوكا كولا ذلك. لذا فإن شراء هذه الأسهم أو الصناديق التي تستثمر في هذه الأسهم يمكن أن يضيف تعرض الأسواق الناشئة إلى توازن استقرار السوق المتطور.
الخط السفلي
الأسواق الناشئة محفوفة بالمخاطر ، ولكن المكافآت التي يمكنهم إنشاؤها تجعلهم إضافة جديرة بأي محفظة. التحدي الذي يواجه المستثمرين هو إيجاد طرق للاستفادة من النمو دون تحمل قدر كبير من المخاطرة. (لمعرفة المزيد عن الأسواق الناشئة ، اقرأ تقييم الأسهم في الأسواق الناشئة .)
مقارنة حسابات الاستثمار × العروض التي تظهر في هذا الجدول هي من شراكات تحصل منها Investopedia على تعويض. اسم المزود الوصفمقالات ذات صلة
الأسواق النامية
مخاطر الاستثمار في الأسواق الناشئة
الأسواق النامية
الأسواق الناشئة: أجزاء من الناتج المحلي الإجمالي لروسيا
الاقتصاد الكلي
اقتصاد السوق الناشئة (EME)
التخطيط للتقاعد
كيف تستثمر في كل عصر
الاقتصاد الكلي
تقرير الاقتصاد: قارن بين الهند وتناقضها مع البرازيل
الأسواق الدولية
الاستثمار في روسيا: لعبة محفوفة بالمخاطر؟
روابط الشركاءالشروط ذات الصلة
صندوق الأسواق الناشئة يستثمر صندوق الأسواق الناشئة غالبية أصوله في أوراق مالية من دول ذات اقتصادات تعتبر ناشئة. ما هو مؤشر MSCI للأسواق الناشئة؟ تم إنشاء مؤشر MSCI للأسواق الناشئة بواسطة Morgan Stanley Capital International وهو مصمم لقياس الأداء في الأسواق الناشئة. المزيد اقتصاد السوق الناشئة تعريف اقتصاد السوق الناشئ هو الاقتصاد الذي أصبحت فيه البلاد دولة متقدمة وتحددها العديد من العوامل الاجتماعية والاقتصادية. المزيد MSCI Inc MSCI Inc هي شركة أبحاث استثمار توفر مؤشرات ، ومحفظة الأوراق المالية وتحليلات الأداء ، وأدوات الحوكمة للمستثمرين من المؤسسات. المزيد MINTs (المكسيك ، إندونيسيا ، نيجيريا ، تركيا) MINTs (المكسيك ، إندونيسيا ، نيجيريا ، تركيا) هي اختصار يشير إلى مجموعة من البلدان التي لديها إمكانية لتحقيق نمو اقتصادي سريع. المزيد تعريف صندوق الاستثمار المشترك: يمثل الصندوق المشترك نوعًا من أدوات الاستثمار التي تتكون من محفظة من الأسهم أو السندات أو الأوراق المالية الأخرى ، والتي يشرف عليها مدير أموال محترف. أكثر