ما هو محلل الأمن؟
محلل الأمان هو محترف مالي يدرس مختلف الصناعات والشركات ، ويقدم تقارير الأبحاث والتقييم ، ويقدم توصيات البيع والشراء و / أو الاحتفاظ.
فهم محلل الأمن
يتبع محللو الأمن أداء واحد أو أكثر من الأسهم أو القطاعات أو الصناعات أو الاقتصادات في السوق. العقود المستقبلية ليست أوراق مالية لأن أدائها لا يعتمد على إدارة أو أنشطة الأطراف الخارجية أو الخارجية. ومع ذلك ، تعتبر الخيارات في هذه العقود أوراقًا مالية نظرًا لأن الأداء يعتمد على أنشطة الطرف الثالث.
يقوم محلل الأمان بإجراء تحليل أساسي و / أو فني للأوراق المالية في السوق من أجل مساعدة المستثمرين الأفراد والمؤسسات على اتخاذ قرارات استثمارية. يعتمد التحليل الأساسي على عوامل العمل الأساسية مثل البيانات المالية ، ويركز التحليل الفني على اتجاهات الأسعار والزخم. تحدد التقييمات التي يديرها محلل أمني ما إذا كان قد قدم توصية شراء أو بيع أو تعليق في الأسواق المالية. يدفع العملاء والجهات الخارجية عادةً للحصول على هذه التقارير.
يتضمن التحليل الذي يتم على الأوراق المالية جمع وتفسير البيانات المالية. يتم استرداد البيانات من عدد من المصادر ، بما في ذلك البيانات المالية التي يتم إتاحتها للجمهور في قاعدة بيانات EDGAR (جمع البيانات الإلكترونية وتحليلها واسترجاعها) عبر الإنترنت ، والمنشورات المالية ، وتبادل المعلومات مع الباحثين الماليين وغيرهم من المحللين ، إلخ. عن طريق بناء النماذج المالية على البيانات ، يمكن لمحلل الأمان أن يفهم بشكل أفضل آفاق الصحة والربحية للشركة أو القطاع.
اعتمادًا على سبب التحليل ، قد يتم تكليف أحد المحللين بإجراء تقديرات الأرباح لأرباح الشركة المستقبلية للسهم الواحد (EPS). من خلال وضع تقديرات لأرباح الشركة لفترات معينة (ربع سنوية ، سنوية ، وما إلى ذلك) ، يمكن للمحللين عندئذٍ استخدام تحليل التدفقات النقدية لتقريب القيمة العادلة للشركة ، والتي بدورها ستعطي سعرًا مستهدفًا للسهم. غالبًا ما يتم تجميع تقديرات أرباح محللي الأمن لإنشاء تقدير إجماعي يتم استخدامه كمعيار يتم تقييم الأداء الفعلي للشركة مقابله. عادة ما تحدث مفاجأة في الأرباح عندما تفوت شركة تقدير الإجماع إما عن طريق كسب أكثر من المتوقع أو أقل.
يعمل محللو الأوراق المالية لدى البنوك الاستثمارية وشركات الأسهم الخاصة وشركات رأس المال الاستثماري وصناديق التحوط وشركات الأبحاث. يشاركون في أحداث الشركات ، مثل عمليات الدمج والاستحواذ (M&A) ، وإعادة هيكلة الشركات ، والإفلاس ، والتحركات التنظيمية الأخرى التي يمكن أن تؤثر على القيمة المالية للشركة.
يتحلل محللو الأمن بجداول البيانات والأرقام ، ويجب أن يكونوا قادرين على شرح نتائج تحليلهم بفعالية للعملاء والإدارة والأقران في هذه الصناعة. العديد من المحللين يحملون شهادات جامعية في مجال التمويل ويحملون شهادات إضافية بعد التخرج (على سبيل المثال ، CFA) لزيادة معرفتهم بأسواق رأس المال.
