خلال الجزء الأفضل من عقد من الزمان ، كانت استراتيجية الشراء والامتلاك قد كافأت المستثمرين بشكل كبير حيث ارتفعت الأسهم في ما يعد الآن أطول سوق صاعد في التاريخ. بصرف النظر عن العديد من التصحيحات الطفيفة منذ الركود العظيم ، ارتفعت أسعار الأسهم بسبب انخفاض أسعار الفائدة القياسية ، وبرامج التيسير الكمي ، والتخفيضات الضريبية وعمليات إعادة الشراء للشركات.
لقد تغير كل ذلك في بداية شهر أكتوبر عندما بدأ المستثمرون في التشكيك في أرباح الشركات ، وخاصة تلك المتعلقة بأسهم FAANG - وهو مقياس ليس فقط لقطاع التكنولوجيا ولكن للاقتصاد الأوسع. يشعر المستثمرون بالقلق أيضًا بشأن ما إذا كان بنك الاحتياطي الفيدرالي سيرفع أسعار الفائدة بوتيرة أسرع من المتوقع والانعكاس الأخير لمنحنى العائد - وهي إشارة من سوق السندات تشير إلى تباطؤ اقتصادي وشيك. وقال آرت هوجان ، كبير استراتيجيي السوق في بي. رايلي إف. بي. سي.
قد يجد التجار الذين يرغبون في تطبيق استراتيجيات تداول محددة النطاق لجني الأرباح في بيئة السوق الجديدة هذه فرصًا تجارية مجزية في شركات خدمات الائتمان المتذبذبة هذه. دعونا استكشاف كل واحد في مزيد من التفاصيل.
Visa Inc. (V)
تدير Visa شبكة دفع عالمية في أكثر من 200 دولة. توفر الشركة التي تتخذ من سان فرانسيسكو مقراً لها ، تخليص وتسوية معاملات الدفع الإلكتروني. تصدر فيزا إيرادات عن طريق فرض رسوم على الدولار وحجم المعاملات. اعتبارًا من 12 ديسمبر 2018 ، بلغت القيمة السوقية لسهم Visa 312.35 مليار دولار أمريكي ، وتدر عائد أرباحًا بنسبة 0.73٪ إلى الأمام وارتفع 21.7٪ على أساس سنوي (YTD) ، متفوقة على مؤشر S&P 500 بأكثر من 20٪ خلال نفس الفترة.
تم تداول سعر سهم فيزا بشكل ثابت بين يناير وأكتوبر. منذ ذلك الوقت ، تأرجح السهم ضمن نطاق تداول من 20 نقطة تقريبًا ، مما يتيح للمتداولين الاستفادة من استخدام استراتيجيات محددة النطاق. فكر في شراء Visa عند عمليات السحب إلى 130 دولارًا ، حيث يجب أن يجد السعر الدعم من الطرف السفلي لنطاق التداول. وبالمثل ، انظر إلى تحركات البيع على المكشوف إلى قمة نطاق التداول عند 145 دولار. فكر في حجز الأرباح عندما يولد السعر إشارة في الاتجاه المعاكس. يجب على المتداولين حماية رأس المال عن طريق وضع أمر وقف الخسارة خارج خط الاتجاه الأدنى لنطاق التداول للشراء أو خط الاتجاه العلوي للبيع.
ماستركارد إنكوربوريتد (MA)
توفر Mastercard ، التي يبلغ رأسمالها السوقي 204.22 مليار دولار ، حلول معالجة المعاملات بما في ذلك الترخيص والمقاصة والتسوية ، بالإضافة إلى تقديم المنتجات والخدمات ذات الصلة. تتقاضى الشركة رسوم نشاط وحجم البطاقة بالدولار لتوليد الإيرادات. حقق سهم ماستركارد عائدًا مذهلاً منذ بداية العام بلغ 31.51٪ ويدفع للمستثمرين عائدًا بسيطًا بنسبة 0.67٪ من الأرباح اعتبارًا من 12 ديسمبر 2018.
على غرار Visa ، حققت Mastercard الجزء الأكبر من مكاسبها حتى تاريخه في الأشهر التسعة الأولى من العام ولكنها تم تداولها بشكل جانبي منذ أكتوبر. ومن المثير للاهتمام أن الحجم والتقلب قد زاد مع استمرار حركة السعر المحددة النطاق. يجب على التجار أن يتطلعوا إلى فتح مركز شراء طويل عند عمليات الارتداد إلى الطرف الأدنى من نطاق التداول بين 180 دولارًا و 185 دولارًا ، في حين قد تكون هناك استراتيجية أخرى تتمثل في الارتفاع قصير المدى إلى قمة النطاق عند مستوى 210 دولار. يمكن استخدام مؤشرات الزخم ، مثل مؤشر القوة النسبية (RSI) ومذبذب الاستوكاستك ، جنبًا إلى جنب مع حركة السعر لتأكيد مستويات التشبع في البيع والبيع. يمكن للمتداولين استخدام نفس الأساليب المذكورة أعلاه لتحديد نقاط الوقف وأهداف الربح.
PayPal Holdings، Inc. (PYPL)
تأسست في عام 1998 ، PayPal هي عبارة عن منصة معالجة المدفوعات التي تسهل المعاملات التجارية والمستهلكين. تشمل حلول الدفع الخاصة بها PayPal و PayPal Credit و Braintree و Venmo و Xoom و Paydiant. الشركة تكسب إيرادات من خلال رسوم المعاملات وتقديم الخدمات المالية الأخرى مثل الإقراض. تداول بسعر 85.51 دولار مع رأس مال السوق البالغ 100.76 مليار دولار ، عاد سهم PayPal بنسبة 15.36 ٪ منذ بداية ديسمبر 2012.
يشبه سعر سهم PayPal سعر السهمين الأولين اللذين تمت مناقشتهما في أنه تم تداوله بشكل جانبي خلال الشهرين الماضيين. يجب على التجار ملاحظة أن المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا (SMA) قد تجاوز مؤخرًا المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم. يشير المحللون الفنيون إلى هذا باعتباره "تقاطع الموت" - وهو الحدث الذي يشير إلى تغيير الاتجاه إلى الجانب السلبي. يجب على أولئك الذين يرغبون في لعب نطاق التداول الحالي البالغ 13.5 نقطة شراء ما يتراوح بين 76 و 78 دولارًا والبيع ما بين 88 و 90 دولارًا.
يمكن للمتداولين أتمتة عملية إدارة التجارة باستخدام أوامر مشروطة ، مثل أمر يرسل أمر (OSO). على سبيل المثال ، يمكن للمتداول إرفاق OSO بترتيب حد يؤدي إلى إلغاء أمر آخر (OCO) بمجرد تنفيذ أمر الحد. يضع أمر OCO أمر وقف الخسارة وجني الأرباح في وقت واحد ويلغي الجانب المقابل بمجرد ملؤه.
StockCharts.com
