لا يزال الذهب من بين المستثمرين المفضلين بسبب العديد من مزاياه - فهو يوفر تحوطًا ضد التضخم ، ولديه علاقة قليلة بسوق الأوراق المالية ، ويوفر إمكانات نمو حتى أثناء الظروف الاقتصادية غير المستقرة. إلى جانب الأسهم والسندات والعقارات والعملة ، تعمل الاستثمارات المرتبطة بالذهب كأصل بديل لتنويع محفظة الاستثمار. (انظر أيضًا ، أفضل 5 صناديق استثمار متداولة في الذهب لعام 2018. )
الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) ، الأوراق المالية المتداولة في البورصة (ETNs) وأسهم الصناديق الاستئمانية توفر وسيلة مريحة لأخذ صفقات تداول قصيرة الأجل أو القيام باستثمارات طويلة الأجل في سلعة المعدن الأصفر النفيس. تعمل جميعها وفقًا لمبدأ مماثل - الاحتفاظ بالذهب الفعلي أو الأدوات المالية المرتبطة بالذهب وإصدار الأسهم للمستثمرين العاديين الذين تتغير قيمتهم اعتمادًا على تقييم الممتلكات. بفضل السيولة العالية والنفقات المنخفضة وسهولة التداول ، اكتسبت هذه المنتجات القائمة على الذهب شعبية مع العديد من دور الصناديق الرائدة وشركات إدارة الأصول (AMC) التي أطلقت إصدارات مختلفة من المنتجات.
ومع ذلك ، فإن كل منتج ذهب مميز يأتي بتكلفة خاصة به تتراوح من 0.18٪ إلى 1.35٪. يجب إيلاء الاعتبار الدقيق لنسبة المصاريف ، لأنه يؤثر على صافي العائد الذي يمكن للمستثمر تحقيقه. نسبة المصروفات هي الرسوم السنوية التي تفرضها جميع الصناديق أو صناديق الاستثمار المتداولة على مساهميها ، وتشمل الرسوم الإدارية والرسوم الإدارية وتكاليف التشغيل وجميع التكاليف الأخرى القائمة على الأصول التي يتكبدها الصندوق. (انظر أيضًا ، حرب الرسوم تشق طريقها إلى صناديق الذهب المتداولة في البورصة ).
فيما يلي قائمة صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب والتي تحتل المرتبة الأدنى من حيث نسبة المصاريف المفروضة على المستثمرين.
SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM)
صادرة عن State Street SPDR ، تقدم GLDM ETF للمستثمرين واحدة من أقل نسب النفقات المتاحة لصناديق الاستثمار المتداولة المدعومة فعلياً من الذهب المدرجة في الولايات المتحدة. يتم تصنيفها على أنها ETF طويلة الأجل ، مما يعني أن الصندوق في بعض الأحيان قد يأخذ مراكز طويلة وقصيرة في الأصل الأساسي (الذهب). بدأت في الآونة الأخيرة في يونيو 2018 ، وتأتي ETF مع انخفاض نسبة المصاريف بنسبة 0.18 ٪. حتى كتابة هذا التقرير ، تمتلك أصول تحت الإدارة تبلغ حوالي 135 مليون دولار ، وتحتفظ بحوالي 3.5 أطنان من الذهب.
GraniteShares Gold Trust (BAR)
تم إطلاق BAR من قبل شركة GraniteShares ETF التي تتخذ من مدينة نيويورك مقراً لها ، وتم إطلاق BAR في أغسطس 2017 ، وبلغت نسبة المصاريف 0.20٪. إن ETF مدعومة بالذهب الفعلي الذي يتم الاحتفاظ به بشكل آمن في قبو ومقره Londond الذي يديره الوصي ICBC Standard Bank PLC. يمثل BAR الفائدة الكسرية في سبائك الذهب الفعلية التي يتم تخزينها في خزائن. لديه حوالي 283 مليون دولار من دولارات الولايات المتحدة ويمتلك حوالي 7.36 طن من الذهب المادي.
iShares Gold Trust (IAU)
واحدة من أقدم الصناديق القائمة على الذهب والتي بدأت في عام 2005 ، تمثل أسهم IAU كسراً (1/100 th) للأوقية من الذهب. مع نسبة نفقات تبلغ 0.25 ٪ ، فإن IAU Gold Trust تحظى بحصة سوقية كبيرة بين الصناديق المدعومة بالذهب والصناديق المتداولة في البورصة. تمتلك أصولا صافية بلغت 10.25 مليار دولار اعتبارا من سبتمبر 2018 ، وتمتلك أكثر من 266 طن من الذهب المادي في ثقتها.
iShares Gold Strategy ETF (IAUF)
عرض آخر من iShares ، ETF الجديدة نسبيًا التي تم إطلاقها في يونيو 2018 ، وبلغت نسبة المصاريف الصافية 0.25٪. لديه AUM ما يزيد قليلاً عن 4.6 مليون دولار ، ويسعى لتوفير التعرض ، على أساس العائد الكلي ، لأداء سعر الذهب. تحاول القيام بذلك من خلال الاستثمار في مجموعة من (1) عقود الذهب الآجلة المتداولة في البورصة وغيرها من المشتقات المتداولة في البورصة أو خارج البورصة (OTC) مثل العقود الآجلة والعقود الآجلة والخيارات والمقايضات المرتبطة بعوائد الاستثمار من الذهب الفعلي ، و (2) المنتجات المتداولة في البورصة (ETPs) المدعومة أو المرتبطة بالذهب الفعلي ، والتي قد تشمل iShares Gold Trust (IAU)
E-TRACS UBS Bloomberg CMCI Gold ETN (UBG)
تم إصدار UBG ETN في أبريل 2008 ، والتي تم إصدارها من قِبل UBS ، وتتقاضى نسبة نفقات بنسبة 0.30٪. تم تصميمه لتتبع أداء مؤشر UBS Bloomberg CMCI Gold Total Return ، والذي يقيس العوائد المضمونة من سلة من عقود الذهب الآجلة تصل إلى خمسة آجال استحقاق ثابتة تتراوح من ثلاثة أشهر إلى ثلاث سنوات. لديها حوالي 3.3 مليون دولار AUM.
أسهم ETFS السويسرية للذهب (SGOL)
تحاول شركة SGOL ، التي أطلقتها أبردين ستاندرد انفستمنتس في سبتمبر 2009 ، أن تعكس أداء سعر سبائك الذهب. مع أكثر من 781 مليون دولار أسترالي ، يتم دعم أسهمها فعليًا بالمعدن المخصص في قبو زيوريخ ، سويسرا. يتم تسعير أسهم المنتج مقابل مواصفات London Bullion Market Association الخاصة بـ Good Delivery ، والتي تعد معيارًا معترفًا به وشفافًا عالميًا لتسعير الذهب الفعلي. لديها نسبة حساب صافية قدرها 0.39 ٪.
أداء الـ 12 شهر الماضية من ETF Gold منخفض التكلفة
