تعريف حسن النية

جدول المحتويات

• ما هي النوايا الحسنة؟
• الصيغة والحساب
• ما يخبرك النوايا الحسنة
• الخلافات حساب
• النوايا الحسنة
• الشهرة مقابل غير الملموسات الأخرى
• حدود استخدام الشهرة
• مثال على استخدام الشهرة

ما هي النوايا الحسنة؟

الشهرة هي أحد الأصول غير الملموسة المرتبطة بشراء شركة من شركة أخرى. على وجه التحديد ، يتم تسجيل الشهرة في موقف يكون فيه سعر الشراء أعلى من مجموع القيمة العادلة لجميع الأصول الملموسة وغير الملموسة التي تم شراؤها في عملية الاستحواذ والخصوم المفترضة في العملية. تمثل قيمة اسم العلامة التجارية للشركة ، وقاعدة العملاء القوية ، وعلاقات العملاء الجيدة ، وعلاقات الموظفين الجيدة ، وأي براءات اختراع أو تقنية مملوكة ملكية ، بعض الأمثلة على الشهرة.

الصيغة وحساب الشهرة

عملية حساب الشهرة واضحة إلى حد ما من حيث المبدأ ولكنها يمكن أن تكون معقدة للغاية في الممارسة. لتحديد الشهرة ، خذ سعر شراء الشركة وطرح القيمة السوقية العادلة للموجودات والمطلوبات المحددة.

الشهرة = P− (A + L) حيث: P = سعر شراء الشركة المستهدفة = القيمة السوقية العادلة للأصول

نية حسنة

ما يخبرك النوايا الحسنة

عادة ما تنشأ قيمة الشهرة في عملية استحواذ - عندما يشتري المستحوذ شركة مستهدفة. المبلغ الذي تدفعه الشركة المستحوذة للشركة المستهدفة على القيمة الدفترية للهدف عادة ما يمثل قيمة الشهرة المستهدفة. إذا كانت الشركة المستحوذ عليها تدفع أقل من القيمة الدفترية المستهدفة ، فإنها تكتسب شهرة جيدة ، وهذا يعني أنها اشترت الشركة في صفقة في عملية بيع استغاثة.

يتم تسجيل الشهرة كأصل غير ملموس في الميزانية العمومية للشركة المستحوذ عليها ضمن حساب الأصول الطويلة الأجل. بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا (GAAP) والمعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS) ، يتعين على الشركات تقييم قيمة الشهرة في بياناتها المالية مرة واحدة على الأقل في السنة وتسجيل أي انخفاض في القيمة. تعتبر الشهرة من الأصول غير الملموسة (أو غير المتداولة) لأنها ليست من الأصول المادية مثل المباني أو المعدات.

الماخذ الرئيسية

• يتم حسابها من خلال أخذ سعر شراء الشركة وطرح القيمة السوقية العادلة للموجودات والمطلوبات المحددة. يتعين على الشركات تقييم قيمة الشهرة في بياناتها المالية مرة واحدة على الأقل في السنة وتسجيل أي انخفاض في القيمة. الشهرة تختلف اختلافًا كبيرًا عن الأصول غير الملموسة الأخرى ، لها عمر غير محدد ، في حين أن الأصول غير الملموسة الأخرى لها عمر مفيد محدد.

جدل حول حساب الشهرة

هناك طرق متنافسة بين المحاسبين حول كيفية حساب النية الحسنة. أحد أسباب ذلك هو أن الشهرة تمثل نوعًا من الحل للمحاسبين. قد يكون هذا ضروريًا لأن الاستحواذ عامل في تقديرات التدفقات النقدية المستقبلية وغيرها من الاعتبارات التي لم تكن معروفة وقت الاستحواذ. على الرغم من أن هذا في حد ذاته قد لا يمثل مشكلة كبيرة ، فإنه يصبح مشكلة عندما يبحث المحاسبون عن طرق لمقارنة الأصول المبلغ عنها أو صافي الدخل بين الشركات المختلفة عندما لا تقوم بعض هذه الشركات بشراء شركات أخرى وشركات أخرى.

النوايا الحسنة

يحدث انخفاض قيمة الأصل عندما تنخفض القيمة السوقية للأصل عن التكلفة التاريخية. يمكن أن يحدث هذا نتيجة لحدث ضار مثل انخفاض التدفقات النقدية ، زيادة البيئة التنافسية أو الكساد الاقتصادي ، من بين أمور أخرى كثيرة. تقوم الشركات بتقييم ما إذا كانت هناك حاجة إلى انخفاض القيمة عن طريق إجراء اختبار انخفاض القيمة على الأصل غير الملموس.

طريقتان شائعتان لاختبار انخفاض القيمة هما نهج الدخل ونهج السوق. باستخدام طريقة الدخل ، يتم خصم التدفقات النقدية المستقبلية المقدرة إلى القيمة الحالية. مع نهج السوق ، يتم تحليل أصول والتزامات الشركات المماثلة العاملة في نفس الصناعة.

إذا كان صافي موجودات الشركة المستحوذ عليها أقل من القيمة الدفترية أو إذا كانت الشركة قد أبالغت في تقدير قيمة الشهرة ، فعليها أن تنقص قيمة الموجودات المدرجة في الميزانية العمومية أو تقوم بتدوينها بعد تقييم أن الشهرة قد انخفضت قيمتها.. يتم احتساب مصاريف انخفاض القيمة على أنها الفرق بين القيمة السوقية الحالية وسعر شراء الأصل غير المادي.

ينتج عن انخفاض القيمة انخفاض في حساب الشهرة في الميزانية العمومية. يتم إدراج المصاريف أيضًا كخسارة في بيان الدخل ، مما يقلل بشكل مباشر صافي الدخل للسنة. في المقابل ، تتأثر أيضًا ربحية السهم (EPS) وسعر سهم الشركة بشكل سلبي.

الشهرة مقابل غير الملموسات الأخرى

الشهرة ليست هي نفسها الأصول غير الملموسة. بينما الشهرة هي علاوة تدفع على القيمة العادلة خلال الصفقة ولا يمكن شراؤها أو بيعها بشكل مستقل. وفي الوقت نفسه ، تشمل الأصول غير الملموسة الأخرى براءات الاختراع والتراخيص ويمكن شراؤها أو بيعها بشكل مستقل. الشهرة لها حياة غير محددة ، في حين أن غير الملموس الآخر له حياة مفيدة محددة.

حدود استخدام الشهرة

من الصعب تسعير الشهرة ، ويمكن أن تحدث الشهرة السلبية عندما يشتري المستحوذ على شركة بأقل من قيمتها السوقية العادلة. يحدث هذا عادة عندما لا تستطيع أو لا تتفاوض الشركة المستهدفة على سعر عادل للاستحواذ عليها. عادة ما يتم ملاحظة الشهرة السلبية في المبيعات المتعثرة ويتم تسجيلها كإيراد في الميزانية العمومية للمشتري.

نظرًا لأن المكونات التي تتكون منها الشهرة لها قيم ذاتية ، فهناك خطر كبير من أن الشركة يمكن أن تزيد من قيمة الشهرة في عملية الاستحواذ. قد يكون هذا التقييم الزائد خبراً سيئاً لحملة الأسهم في الشركة المستحوذة لأنهم على الأرجح سيشهدون انخفاض قيم الأسهم الخاصة بهم عندما يتعين على الشركة تدوين أو إضعاف الشهرة لاحقًا.

هناك أيضًا خطر أن تواجه شركة ناجحة سابقًا الإعسار. عندما يحدث هذا ، يقوم المستثمرون بخصم الشهرة من تحديدهم لحقوق الملكية المتبقية. والسبب في ذلك هو أنه ، عند نقطة الإعسار ، فإن الشهرة التي تتمتع بها الشركة سابقًا ليس لها قيمة لإعادة البيع.

مثال على استخدام الشهرة

إذا كانت القيمة العادلة لأصول الشركة ABC مطروحاً منها الخصوم 12 مليار دولار ، وشراء شركة للشركة ABC مقابل 15 مليار دولار ، فإن القيمة الممتازة بعد الاستحواذ هي 3 مليارات دولار. سيتم إدراج مبلغ 3 مليارات دولار هذا في الميزانية العمومية للمشتري كشهرة. يتم تسجيل الشهرة أيضًا عندما يكون سعر شراء الشركة المستهدفة أعلى من الدين المفترض.

وكمثال على الحياة الواقعية ، فكر في دمج T-Mobile و Sprint الذي تم الإعلان عنه في أوائل عام 2018. وقدرت قيمة الصفقة بـ 35.85 مليار دولار اعتبارًا من 31 مارس 2018 ، لكل ملف S-4. القيمة العادلة للأصول 78.34 مليار دولار ، والقيمة العادلة للالتزامات 45.56 مليار دولار. وبالتالي ، سيتم الاعتراف بالنية الحسنة للصفقة 3.07 مليار دولار ، أو 35.85 مليار دولار - (78.34 مليار دولار - 45.56 مليار دولار).