ذات مرة ، والعودة إلى عصر التناظرية ، يمكن للمستثمرين فقط شراء وبيع صناديق الاستثمار من خلال المتخصصين الماليين: السماسرة ومديري الأموال والمخططين الماليين. لكن منصات الاستثمار عبر الإنترنت جعلت التجار منا جميعًا ، واليوم ، يمكن لأي شخص لديه كمبيوتر أو جهاز لوحي أو حتى هاتف ذكي شراء صناديق الاستثمار. كل ما عليك فعله هو معرفة مكان شرائها ونوع الأموال التي تريدها ونوع الرسوم ورسوم المبيعات والنفقات التي قد تواجهها.
بالطبع ، إذا كان لديك حساب موجه للتقاعد ، مثل خطة 401 (ك) أو الجيش الجمهوري الايرلندي الموجه ذاتيًا ، فمن المحتمل أن يسمح أمين الحساب أو مسؤول الخطة بالتداول المباشر في صناديق الاستثمار المشتركة من خلال موقعه على الويب (على الرغم من وجود 401 (ك) s ، أنت مقيد بتلك التي تقدمها الخطة على وجه التحديد وعادةً إلى عدد محدد من الصفقات التي يمكنك إجراؤها في السنة أو الربع). لأغراض هذه المقالة ، سنفترض أنك تتطلع إلى الشراء بمفردك ، إما لحساب منتظم خاضع للضريبة أو حساب مؤجل الضريبة.
حيث لشراء صناديق الاستثمار على الانترنت
على الرغم من وجود عدد لا يحصى من منصات تداول مواقع الاستثمار المختلفة ، إلا أن هناك ثلاث طرق أساسية لشراء صناديق الاستثمار المشتركة عبر الإنترنت.
شركات الاستثمار
الخيار الأكثر وضوحا هو شراء صناديق الاستثمار المشترك مباشرة من خلال الشركات الاستثمارية التي تقدمها وتديرها. تتراوح شركات صناديق الاستثمار المشتركة بين الشركات العملاقة المتداولة مثل T. Rowe Price وشركات البوتيك الخاصة مثل American Century أو Dodge & Cox. تقدم كل شركة على الأقل بضعة صناديق مختلفة ، من صناديق المؤشرات السلبية إلى صناديق الأسهم المدارة بفعالية إلى صناديق السندات ذات العائد المرتفع ، المصممة لجذب المستثمرين المختلفين وأهداف الاستثمار المختلفة.
ميزة أساسية واحدة للشراء مباشرة من شركات صناديق الاستثمار المشترك: لا توجد عمولات مبيعات أو رسوم سمسرة. يذهب أكثر من دولار الاستثمار الخاص بك إلى الصندوق والحق في العمل من أجلك. الجانب السلبي الرئيسي: تقتصر خياراتك الاستثمارية على مجموعة أموال هذه الشركة.
شركات خدمات الاستثمار المالي
شركات السمسرة
خيار آخر هو فتح حساب عبر الإنترنت في شركة وساطة. من المحتمل أن تكون الدورة التدريبية الأغلى: عادةً ما تتقاضى هذه الأنواع من الحسابات رسوم / عمولة معاملة لكل صفقة تجارية ، وقد تفرض أيضًا رسومًا أخرى على إعداد الحساب أو الصيانة. ومع ذلك ، فإنها توفر أكبر عالم من صناديق الاستثمار للاختيار من بينها.
من السهل جدًا العثور على حساب ذي رسوم منخفضة نسبيًا ، خاصة إذا كنت تمشيط صفوف شركات السمسرة ذات الخصم. من بين الشركات الأكثر رواجًا (والأرخص) شركات على الإنترنت حصريًا ، مثل E * TRADE و Betterment. مع القليل من النفقات العامة والخدمات الآلية إلى حد كبير ، يتم تخفيض تكاليف التشغيل الخاصة بها إلى حد كبير ، ويظهر ذلك في رسومها للمستهلكين.
لكن لا تحسب شركات الوساطة من الطوب والملاط. في إشارة إلى نجاح السماسرة الإلكترونية ، خاصة مع ثلاثين مستثمرًا ، أطلق العديد من العاملين القدامى مثل TD Ameritrade و Charles Schwab و Merrill Lynch (عبر Merrill Edge) منصات رقمية خاصة بهم. وغالبًا ما يتم التنازل عن الرسوم والحد الأدنى للحسابات أو تخفيضها للعملاء الذين يحتفظون بحسابات عبر الإنترنت وتجنب البيانات الورقية والخدمات الاستشارية البشرية. (بالطبع ، يمكن أن يكون امتلاك إنسان للتحدث معه ميزة جذابة للسمسار الذي يقدم خدمة كاملة.)
إنشاء حساب عبر الإنترنت للصندوق المشترك
بمجرد اتخاذ قرار بشأن المؤسسة المالية ومنصة التداول لحسابك ، ستحتاج إلى إعداد هذا الحساب - الذي يمكنك القيام به ، بشكل طبيعي ، عبر الإنترنت. تجعل معظم الشركات الأمر سهلاً للغاية - ما عليك سوى تسجيل الدخول إلى موقع الشركة والنقر فوق رابط يسمى عادة فتح حساب أو دعنا نبدأ أو بعضها. ستجيب عن الأسئلة نفسها المطلوبة لفتح أي حساب وساطة: معلومات شخصية ، نوع الحساب (فردي أو مشترك ، الجيش الجمهوري الايرلندي أو الخاضع للضريبة ، إلخ).
قد تحتاج أيضًا إلى الإشارة إلى ما إذا كنت تريد إيداع أي أرباح نقدية في حسابك أو إعادة استثمارها تلقائيًا في الصندوق. وسيتعين عليك تقديم معلومات الحساب المصرفي ، لتحويل الأموال النقدية لاستثمارك المبدئي ، وإذا كنت قد عينت ذلك ، فستستخدم كمصدر لشراء المزيد من أسهم صناديق الاستثمار المشتركة كل شهر. تقوم العديد من الشركات بتخفيض المبلغ المطلوب لفتح حساب إذا قمت بإعداد أحد برامج الاستثمار التلقائية هذه.
عادة ما يستغرق التقديم عبر الإنترنت من 10 إلى 20 دقيقة. عادةً ما تستغرق معالجة الطلب والحصول على تمويل من يوم إلى ثلاثة أيام.
تنفيذ التجارة عبر الإنترنت صندوق الاستثمار المشترك
بمجرد تنشيط حسابك ، يصبح بيع وشراء صناديق الاستثمار المشتركة أمرًا بسيطًا. في حين أن كل موقع مختلف قليلاً ، إلا أنها تعمل جميعها بنفس الطريقة. أشر إلى رمز مؤشر الصندوق الذي ترغب في شرائه والمبلغ الذي تريد استثماره - على عكس الأسهم ، تتطلب الصناديق المشتركة استثمار مبلغ محدد بالدولار بدلاً من شراء عدد معين من الأسهم. بالإضافة إلى ذلك ، قد يتم سؤالك عن الطريقة التي تريد بها توزيع توزيعات الأرباح (إذا لم تقم بإعدادها عند التقديم): إما عن طريق استخدامها لشراء أسهم إضافية في الصندوق أو إيداعها في حساب الاستثمار الخاص بك نقدًا.
بمجرد أن تقوم بملء طلب التجارة ، تظل تجارتك معلقة حتى يتم حساب قيمة السهم اليومية للصندوق في نهاية يوم التداول. تبلغ معظم صناديق الاستثمار المشتركة عن صافي قيمة الأصول (NAV) بحلول الساعة 6 مساءً حسب التوقيت الشرقي بمجرد الإبلاغ عن NAV ، ستعرف عدد الأسهم التي اشتريتها بالفعل.
يستغرق الأمر ما بين يوم إلى ثلاثة أيام عمل حتى "تتم التسوية" ، مما يعني أن المعاملة المالية الرسمية لم تكتمل على الفور. تتطلب لجنة الأوراق المالية والبورصة أن لا تزيد عن ثلاثة أيام عمل. تقوم شركات الاستثمار ومواقع السمسرة بنشر معلومات حول الإطار الزمني لتداولات صناديق الاستثمار.
اختيار صندوق الاستثمار المشترك على الإنترنت
بمجرد أن تتقن الميكانيكا ، يبدأ العمل الحقيقي: تحديد نوع الصندوق المشترك الذي يناسب احتياجاتك الاستثمارية. أولا ، النظر في تحمل المخاطر الخاصة بك. عادة ، تأتي الاستثمارات التي توفر إمكانية تحقيق مكاسب كبيرة ، مثل الصناديق الاستثمارية ذات العائد المرتفع ومعظم الاستثمارات في الأسهم ، مع قدر أكبر من المخاطر من الاستثمارات التي تقدم عوائد أكثر تواضعا. إذا كان لديك تسامح منخفض المخاطر ، فتجنب صناديق الاستثمار المشتركة التي تستثمر في الأوراق المالية شديدة التقلب أو تستخدم استراتيجيات استثمار قوية تسعى للتغلب على السوق.
بعد ذلك ، حدد ما تحاول إنجازه باستخدام هذا الاستثمار. إذا كنت تريد شيئًا يولد دخلاً ثابتًا كل عام ، فاختر صندوقًا مشتركًا يدفع أرباحًا أو صندوق سندات. إذا كنت ترغب في تقليل التأثير الضريبي قصير الأجل لاستثمارك ، اختر صندوقًا يصنع توزيعات سنوية قليلة جدًا ، ولا يدفع أرباحًا ويركز على النمو طويل الأجل. إذا كان هدفك الرئيسي هو تكوين الثروة بسرعة ، حتى لو كان ذلك يعني زيادة المخاطر ، فراجع صناديق السندات أو صناديق الأسهم ذات العائد المرتفع.
نسب مصروفات صندوق الاستثمار المشترك
عند مراجعة صناديق الاستثمار المشتركة ، يجب أن تكون على دراية بأنواع الرسوم والنفقات التي من المحتمل أن تتحملها. في بعض الحالات ، قد تجعل التكاليف المرتبطة بصندوق استثمار مشترك عوائده أقل إثارة للإعجاب.
تسمى التكلفة الواحدة التي تحملها جميع صناديق الاستثمار المشترك نسبة المصروفات. هذا هو مجرد نسبة مئوية من قيمة الاستثمار الخاص بك ، عادة ما بين 0.1 ٪ و 3 ٪ ، وصندوق الاستثمار المشترك يتقاضى كل عام لتحمل تكاليفه الإدارية والتشغيلية. عادة ما يكون لدى الصناديق المدارة بفاعلية نسب نفقات أعلى من نظيراتها المدارة بشكل سلبي لأن نشاطها التجاري المتزايد يولد المزيد من الأعمال الورقية ويتطلب المزيد من ساعات العمل.
إذا كان للصندوق الذي تختاره نسبة نفقات عالية بشكل خاص ، فتأكد من عدم وجود صندوق أرخص يتم تقديمه في أي مكان آخر بنفس الأهداف وحافظة مماثلة. بالنسبة للصناديق المفهرسة ، على وجه الخصوص ، ابحث عن أرخص: بما أنها مصممة ببساطة للاستثمار في جميع الأوراق المالية الخاصة بمؤشر معين ، لا يوجد فرق كبير بين الصناديق التي تتعقب نفس المؤشر.
رسوم مبيعات صناديق الاستثمار المشترك
بالإضافة إلى مصاريف النفقات السنوية ، يفرض العديد من صناديق الاستثمار المشتركة رسوم المبيعات ، والمعروفة باسم الأحمال. يتم تعيينها بواسطة إدارة الصندوق ، يكون الحمل في الأساس عبارة عن رسم يتم دفعه للوسيط أو المخطط المالي أو مستشار الاستثمار الذي قام ببيعك للصندوق (هذا يختلف عن عمولة المبيعات أو رسوم المعاملة التي قد تفرضها الوساطة نفسها عليك - مربكة ، كما نعلم). يمكن تحميل رسوم التحميل في وقت الاستثمار (تحميل الواجهة الأمامية) ، أو عند الاسترداد (تحميل خلفية أو رسوم مبيعات مؤجلة). يتم الإعلان عن بعض الأموال كأموال خالية من الحمل. ومع ذلك ، كن على علم أنه لا يزال بإمكانهم فرض رسوم أخرى تجعلها باهظة الثمن.
اقرأ بعناية شروط الصندوق الذي اخترته لمعرفة ما إذا كان يفرض أي رسوم استرداد أو شراء أو تبادل للمساهمين الذين يرغبون في تغيير استثماراتهم الأولية عن طريق بيع الأسهم أو شراء أسهم إضافية أو الانتقال إلى صندوق آخر تقدمه نفس الشركة. تعمل العديد من الصناديق ، خاصة إذا قمت بإجراء تغيير خلال 60 أو 90 يومًا من الشراء الأولي.
تشمل المصاريف الشائعة الأخرى رسوم 12b-1 ، لتحمل تكاليف التسويق والإعلان وتوزيع الصندوق وأدبته.
تقدم العديد من الصناديق ثلاث فئات من الأسهم ، مثل A و B و C ، والتي تحمل أنواعًا مختلفة من النفقات لتلبية استراتيجيات الاستثمار المختلفة. على سبيل المثال ، عادةً ما تحمل أسهم الفئة "أ" رسوم تحميل للجهة الأمامية ولكن لديها نسب نفقات أقل و 12 ب -1 رسومًا عن الأسهم "ب" و "ج" ، مما يجعلها أكثر ملاءمةً لشخص يريد إجراء استثمار واحد والاحتفاظ به لفترة طويلة.
الخط السفلي
تداول الصناديق المشتركة عبر الإنترنت هو خيار حديث نسبياً للمستثمرين. ولكن عند اختيار شركة للاستثمار معها ، فإن المعايير تقليدية إلى حد ما: ما مدى سمعة هذه الشركة؟ ما نوع الخدمات والمرافق والمنتجات التي يقدمونها؟ ما مدى سهولة التعامل مع منصة التداول الخاصة بهم؟ وعندما يتعلق الأمر باختيار صندوق مشترك ، فإن الأسئلة الأساسية التي يجب طرحها - كيف يلائم غرضه أهدافك الاستثمارية ، ومستوى المخاطرة الذي يمثله مقابل تسامحك ، وحجم رسومه - تظل أبدية.
